Кризис — явление неизбежное и периодическое, однако от этого не делающееся более приятным. Для подавляющего числа инвесторов заработать в кризис, несмотря на разнообразие инструментов на рынке, не представляется возможным. И это полностью объяснимо, поскольку стандартный инвестиционный портфель всегда нацелен на рост рынка с большей или меньшей степенью риска. Хедж-фонды в своем большинстве следуют рыночному тренду — практика показывает, что в кризис такие фонды в целом лишь немного сглаживают просадку, проявляя заметное отставание при бурном росте рынка.

Поэтому держать часть активов в инструментах, которые проявляют нулевую, а еще лучше — отрицательную к доходному рынку не выглядит плохой идеей, особенно во времена рыночного пессимизма. В этой статье я кратко напомню и немного углублю тему защитной составляющей портфеля, которая сглаживает просадки и при определенных условиях может даже увеличить суммарную доходность на долгой дистанции.

Наличные деньги (денежные фонды)

Наверное, самый простой защитный актив в кризис, наиболее страдающий от инфляции — это деньги, которые для сохранения стоимости лучше хранить на банковском депозите. Однако именно во времена рецессии сторонники консервативных методов накопления капитала получают шанс торжествовать над инвесторами рынков акций. Причина — в мировой кризис покупательная способность денег падает меньше ценных бумаг и даже может расти, как это было при дефляции 1929-1932 годов.

Если депозит оформлен таким образом, что позволяет в любой момент получить наличные деньги, то к преимуществам такого способа добавляется и ликвидность. Правда, наличность развивающихся стран несет дополнительные риски девальвации, как было в России с рублем в декабре 2014. Фонды денежного рынка очень похожи на деньги — фактически это краткосрочные американские облигации с периодом обращения от нескольких недель до года, дающие около 1% годовых. Иногда часть денег держат в виде наличных у брокера, чтобы использовать подходящую возможность купить сильно подешевевший актив.

Золото

В отличие от наличности, это наиболее традиционный защитный актив с выраженной отрицательной корреляцией к американскому рынку. Это значит, что при падении акций золото часто вырастало в цене. Существует достаточное число способов вложений в золото, которые я описывал . Важным для золота видится не переоценивать его тенденции последних лет, таких как в 2000-2012 году. Многие портфели могут быть сконструированы и при полном отсутствии золота, однако как защитный актив во время кризиса оно все же может составить 5-10% от всех активов. Один из лучших способов вклада при этом — недорогой по комиссиям ETF на физическое золото.

Товарные ETF

Товарные биржевые фонды отражают динамику цен промышленных и сельскохозяйственных товаров — металлов, стройматериалов, нефти, пшеницы, сахара и пр. Товарные активы не являются хорошей инвестиционной идеей на долгосрок. Они подвержены сильным колебаниям, не платят дивидендов и могут иметь многолетние негативные тренды. Но именно в кризис цены биржевых товаров способны быть устойчивее котировок акций и облигаций. Частным примером является упомянутое выше золото, хотя и другие драгоценные металлы могут принести пользу в кризисное время.

Облигационные ETF

Защитный актив консервативного инвестора. Облигации нередко имеют отрицательную корреляцию с акциями; а если и движутся в одном с ними направлении вниз, то с более скромной просадкой. В качестве примера можно предложить фонд iShares TIPS Bond (), который способен на долговременную защиту от инфляции, т.к. состоит из «лестницы» антиинфляционных гособлигаций США сроком от 1 до 20 лет. Плюсы такого фонда в низком уровне риска, а также в возможности потенциального роста при эмиссии денег США, подстегивающих инфляцию.

Корреляция фонда с рынком США заметная, но все же неполная — а просадка 2008/09 составила около 15%, хотя по акциям в марте 2009 она доходила до 50%. У фонда облигаций с высшим кредитным рейтингом Vanguard Total Bond Market ETF (BND) она и вовсе была около 7%.

Поскольку кризис 2008 года, в отличие от нефтяного кризиса в 1973 г., не сопровождался всплеском инфляции, поведение TIP оказалось близким к корпоративным облигациям США. Но в случае роста инфляции фонд должен проявить себя более эффективным антикризисным инструментом.

Инверсные ETF

Это, пожалуй, самый агрессивный вариант, особенно если имеются в виду ETF с плечом. Пример такого фонда: UltraShort Dow (DXD), о них я писал . Поскольку на растущем рынке они непременно будут уходить в минус, их включение в портфель очень опасно и может быть лишь временной мерой, предполагающей примерное угадывание начала и конца кризиса. Ни начинающим, ни даже опытным инвесторам я бы не советовал применять такие фонды.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство образования и науки Российской Федерации

Федеральное государственное бюджетное образование высшего профессионального образования

«Российская академия народного хозяйства и государственной службы при Президенте Российской Федерации»

Волгоградский филиал РАНХиГС

Курсовая работа

Банковские кризисы и их влияние на экономику России

по дисциплине «Финансы»

Выполнил

студент группы БкЭ-201

Бирюкова Ирина Николаевна

Волгоград 2012

С ОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

1.1 Понятие банковский кризис и причины его возникновения

1.2 Крупнейшие банковские кризисы начала 21 века и их влияние на экономику России

1.3 Сущность банковского кризис-менеджмента

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ В РОССИЙСКОЙ ПРАКТИКЕ

2.1 Банковские кризисы в России по периодам

2.2 Реформирование банковской системы современной России

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ И ЛИТЕРАТУРЫ

ВВЕДЕНИЕ

В моей работе рассматривается экономическое явление, называемое банковский кризис. Банки в современном обществе стали чем то повседневным, обыденным, но при этом, они важной составляющей нашей жизни, неотъемлемая часть бытия. Ипотека, кредит, сберегательные счета - все это известные, в основном на практике, понятия. Для государства, граждан, для всего мира очень важно в каком состоянии находится банковская система, так как кризисы в этой сфере, влияют на экономику, уровень жизни и даже политическую ситуацию в стране. Банковская система - это своего рода артерия, только вместо крови, по ее каналам текут деньги. Она связывает такие сферы как торговля, промышленность, сельское хозяйство, охватывает население и власть.

В 1991 г. на международной политической арене появилось новой государство - Российская Федерация. Необходимо было строить уже новое, свободное, передовое государство, которое смогло бы стать полноценным членом международного сообщества. В связи с этим, началось реформирование, охватившее все общественные структуры. Изменению подверглась и экономическая сфера, в частности, изменилась банковская система. Банковская система - совокупность национальных банков и других кредитных учреждений, действующих в рамках единого финансово-кредитного механизма.

Так как Россия решила строить правовое демократическое государство с рыночной экономикой по примеру развитых западных стран, она выбрала двухуровневую модель банковской системы, которая характерна для многих развитых индустриальных стран. Первый уровень включает в себя ЦБ РФ, второй уровень - коммерческие банки, кредитные организации, а также филиалы и представительства иностранных банков.

Для того, чтобы понять термин банковский кризис, нужно рассмотреть два этих понятия по отдельности и далее, следуя методу индукции,соединить их воедино. Итак, что же такое банки и для чего они нужны?

Очень сложно точно сказать, когда и где возникли первые банки. Известно, что в Древней Греции были люди, которые занимались обменом монет, выдачей ссуд и также они брали деньги на хранение. Таких людей называли трапезиты, что в переводе с греческого означает стол менялы. Ими обычно были метеки, вольноотпущенники, рабы. Так, в самых крупных городах Древней Греции, таких как Фивы, Гермонтис, Мемфис и Сиена появились первые кредитные учреждения. В Древнем Риме подобной деятельностью занимались менсарии и аргентарии. Первые совершали операции, связанные с обменом монет, вторые - выдавали кредиты и брали средства на сохранение. Необходимость в банковских учреждениях росла и уже в Средние века появился специальный термин, для обозначения таковых. Слово «банк» происходит от итальянского banco «скамья, лавка менялы». Первый в мире государственные центральный банк был открыт в 1661 году - Банк Швеции. В России первые кредитные учреждения в современном понимании появились в 1754 году по указанию императрицы Елизаветы Петровны. Указом 13 мая 1754 г. был учрежден Государственный Заемный банк. Он стал первым российским государственным банком для кредитования купечества и одновременно одним из первых банков в стране.

Банки - это особые экономические институты, осуществляющие аккумуляцию денежных средств и накоплений, предоставляющие ссуды, займы, кредиты, проводящие денежные расчеты, эмиссию денег, ценных бумаг, осуществляющие посредничество во взаимных платежах, расчетах между государствами, предприятиями, учреждениями и отдельными лицами. Существует множество видов банков, но важнейшим среди них является Центральный Банк. Он выполняет следующие основные функции: проведение денежно-кредитной политики;

Монопольно осуществляет эмиссию наличных денег;

Осуществляет хранение золотого и валютного запаса страны;

Руководит и производит контроль над коммерческими банками и над всей кредитно-финансовой системой;

Проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам;

Центральный банк хранит на своих счетах средства госбюджета и госзаймов.

Теперь, перейдем к определению второго понятия. Кризис - резкий, подчас болезненный перелом в развитии чего-либо; состояние, при котором существующие средства достижения целей становятся неадекватными, в результате чего возникают непредсказуемые ситуации и проблемы. Из этого можно сделать вывод, что кризис, это скорее регрессивное, разрушающее повседневность событий и процессов, вводящее общество в шоковое состояние явление. Людям особенно знакомы такие сочетания слов как экономический кризис, финансовый или банковский.

Целью моей работы является изучение феномена, называемого банковский кризис, причины его возникновения, динамику и последствия для РФ.

В ходе выполнения курсовой работы будут решены следующие задачи:

Раскрыта сущность понятия;

Рассмотрены причины возникновения банковских кризисов и их влияние на экономику страны;

Политика государства по поддержанию, помощи банкам во время банковских кризисов;

Прогнозирование банковских кризисов.

Объект исследования - банковская система, банковский кризис.

Предметисследования - состояние банковской системы России.

Теоретической основой исследования стали труды российских и зарубежных ученых, исторический опыт страны.

Структурно курсовая работа состоит из введения, двух глав, заключения и списка литературы.

ГЛАВА 1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ

1.1 Понятие банковский кризис и причины его возникновения

Экономические и банковские кризисы до 20 века носили единичный характер и происходили только в нескольких странах в одно и тоже время. Но с индустриализацией и развитием экономических связей между странами, это явление стало настоящей проблемой для общества. Самое страшное, нельзя с точностью сказать где и когда начнется очередной кризисный виток, его наступление неизбежно и, как правило, спонтанно.

Банковский кризис - это один из типов финансового кризиса.

Банковским кризисом называют ситуацию, когда банк испытывает внезапный и массовый наплыв клиентов, желающих изъять депозитные вклады, в результате чего банк не может расплатиться со всеми вкладчиками. Давайте разберем это определение. Для начала, следует разобраться в понятии депозитные вклады. Депозитные вклады или банковский депозит - это денежные средства или ценные бумаги, помещаемые на хранение в банк на определенный срок от имени физического или юридического лица, которому за это начисляется определенный процент. Теперь следует разобраться зачем и главное из каких средств банк будет выплачивать этот процент. Благодаря полученным деньгам, банк может выступать кредитором, т.е. он одалживает вложенные средства предприятиям, товаропроизводителям, населению и даже государству. За свой кредит он берет плату. Банковская процентная ставка всегда выше, чем та, по которой он платит сам. Разница между процентными ставками -- источник прибыли банка. Помимо этой обязанности перед вкладчиками, у банка должны быть средства для поддержания собственной жизнеспособности. Коммерческий банк проводит операции пассивные - по привлечению денежных средств, активные - по размещению денежных средств и комиссионно-посреднические - работа с клиентами. Пассивные операции - это совокупность операций, обеспечивающих формирование ресурсов коммерческого банка. К ним относят: прием вкладов (депозитов); открытие и ведение счетов клиентов; выпуск собственных ценных бумаг (облигаций, векселей, депозитных и сберегательных сертификатов); получение межбанковских кредитов; операции РЕПО. При проведении пассивных операций банк выступает в роли должника.

Активные операции банков - это операции, посредством которых банки размещают имеющиеся в их распоряжении ресурсы для получения прибыли и поддержания своей ликвидности. К ним относятся ссудные, лизинговые, факторинговые и форфейтинговые операции, операции с иностранной валютой, ценными бумагами, по обеспечению долевого участия банка своими средствами в деятельности предприятий и организаций. При совершении этих операций банк выступает в роли кредитора.

Комиссионно-посреднические операции - это операции, которые банк выполняет по поручению своих клиентов, не привлекая при этом ни собственных, ни привлеченных средств. Эти операции проводятся за вознаграждение в виде комиссионных.

К числу основных комиссионно-посреднических операций банков относятся:

Расчетно-кассовые операции;

Брокерские операции с ценными бумагами;

Гарантийные операции;

Трастовые операции;

Андеррайтинговые операции;

Информационно-консалтинговые операции;

Депозитарные операции.

Итак, разобравшись в банковской деятельности можно перейти к рассмотрению ситуаций, когда стабильная работа в банковской сфере нарушается. банк экономика россия

Для того, чтобы понять природу банковских кризисов рассмотрим взгляды некоторых ученых-экономистов.

Впервые понятие "уязвимость национальной банковской системы" в контексте вероятности банковского кризиса применил Г. Мински в 1977 г. Принято выделять два вида банковских кризисов:

1)кризис, охватывающий несколько отдельных банков;

2)системный банковский кризис, когда кризисные явления охватывают не только всю банковскую систему, но и национальную систему расчетов и платежей.

Долгое время для экономистов единственно правильным было определение банковского кризиса из «Советского энциклопедического словаря» 1979 года издания. Там сказано, что банковский кризис - это «...периодически повторяющиеся нарушения сбалансированности денежно-кредитной системы, выражается в массовом изъятии вкладов, резком сокращении коммерческого и банковского кредита, росте финансовых банкротств, погоне за наличными деньгами и золотом, значительном повышении нормы процента Советский энциклопедический словарь. / А. М. Прохоров.- М.: Советская энциклопедия,1979. С. - 1600 стр. ». Современные учебники также не дают полной информации о понятии, критериях, на базе которых ситуация в банковской сфере может быть названа «банковским кризисом». Экономисты, в оправдание этой бессистемности, говорят, что банковские кризисы бывают различных типов и характеризовать их нужно по отдельности.

Например, специалисты Международного валютного фонда, проанализировав банковские кризисы 1980 - начала 1990-х годов считают, что банковский кризис наступает, если выполняется хотя бы одно из следующих условий:

Отношение безнадежных к взысканию активов к общим активам банковской системы превысило 10 %;

Затраты государственных органов на оказание поддержки проблемным банкам составили по крайней мере 2 % валового внутреннего продукта;

Проводилась национализация проблемных банков;

Банками были предприняты чрезвычайные меры, такие как замораживание вкладов, приостановка работы;

Государство взяло на себя обязательства по гарантированному возврату потерянных депозитов.

А Международный банк расчетов определил для исследователей процессов банковских кризисов другие критерии:

Если проблемные активы банков составляют больше 2 % ВВП страны;

Сумма денег, необходимых для спасения банковской системы, более 2 % ВВП;

В банковском секторе национализация приобрела массовый характер, банковские депозиты заморожены, а власть вводит так называемые «банковские каникулы»;

Центральный банк страны гарантирует выплаты населению по всем банковским депозитам, не обеспечивая своих гарантий материально.

Из всего вышеперечисленное можно сделать вывод, что нет единства во мнениях специалистов, когда речь заходит о банковских кризисах.

Поэтому, было принято решение разделить банковские кризисы на несколько типов.

Первому типу соответствует кризис, действующий на микроэкономическом уровне, когда банкротство ограниченного числа банков не распространяется на всю финансовую систему и не вызывает крупномасштабного макроэкономического спада. Примерами могут быть кризисы в США (1984-1991 гг.), Швеции (1990-1993 гг.), Франции (1991-1998 гг.). На этом уровне кризис не оказывает воздействия ни на инфляцию, ни на бюджетный сектор, но его предотвращение требует огромных финансовых затрат.

Второй тип банковского кризиса оказывается гораздо более разрушительным для экономики страны. Этот тип кризиса распространяется на макроэкономическом уровне. Очень часто в этом случае вспоминают опыт Чили 1981-1984 годов, где большая часть банковской сферы была национализирована и расходы государства на ее реструктуризацию до сих пор полностью не компенсированы.

Третий тип характеризуется крупномасштабной бюджетно-финансовой дестабилизацией. В стране нарастает инфляция, происходит демонетизация экономики.

Так же, банковские кризисы делят по формам:

1. Латентный кризис - ситуацию, когда значительная часть банковских институтов несостоятельна, но продолжает функционировать.

2. Открытая форма банковского кризиса или просто банкротство. Эта форма проявляется в массовых изъятиях вкладов из банков, т.е. начинаются так называемые «набеги вкладчиков», связанные с потерей своей ликвидности и недоверию со стороны вкладчиков. В наше время, эти массовые волнения стали редкостью благодаря системе страхования вкладов и различным формам гарантий со стороны государства.

3. Системный банковский кризис, который означает несостоятельность большей части банковской системы. Под несостоятельностью понимается неспособность банка выполнять условия контракта, заключенного с вкладчиками в силу невыполнения обязательства заемщиками банка, контракта с банком, либо в результате обесценения банковских активов. При открытой форме кризиса несостоятельность выражается в прекращении банками выдачи депозитов по требованию вкладчиков. Прекращение платежей по вкладам большим числом банков - наиболее явное проявление открытого системного кризиса.

4. Локальный банковский кризис, когда кризис охватывает либо отдельные сектора банковской системы, либо отдельные регионы внутри страны.

Существуют различные причины банковских кризисов. Обычно их подразделяют на макроэкономические, внешние, институциональные и микроэкономические.

Американские экономисты Б. Эйхенгрин и А. Роуз выделяют пять возможных причин, ведущих к кризису в банковской системе:

Внутренняя макроэкономическая политика;

Внешние макроэкономические условия;

Режим обменного валютного курса;

Финансовая структура страны;

Проблемы контроля и регулирования.

Итак, наиболее характерными причинами банковских кризисов являются:

Накопление избыточной ликвидности;

Отсутствие надлежащего банковского надзора;

Экономический спад; высокие кредитные риски;

Неравномерное распределение активов и капитала между банками разных групп; инфляционное давление на экономику.

1.2 Крупнейшие банковские кризисы начала 21 века и их влияние на экономику России

Крупнейшие банковские кризисы начала 21 века:

1. Турция 2000-2001гг. Все началось с повышения инфляции, процентные ставки также поползли вверх, подорожала национальная валюта, начал расти государственный долг. Страна запросила помощи у Международного валютного фонда (МВФ). Турции был предоставлен кредит в размере 4 млрд.долларов. Правительство начало проводить реформы. С 1998г до 2001г удалось понизить инфляцию с 25% до 10-12%, удалось снизить процентные ставки и долю государственного долга в ВНП. В 2001г были внесены поправки в закон «О Центральном банке Турецкой Республики». Центральный банк признавался независимым, его основной целью признавалось поддержание ценовой стабильности. На сегодняшний день эта страна по масштабам экономики занимает 17-е место.

2. Аргентина конец 90х-начало 2000х гг. До 1980г многие латиноамериканские банки не были самостоятельными, т.е. принадлежали правительству. Банки предоставляли ссуды исключительно государству и заемщикам с низкими рисками. По стране прошла волна либерализации, следствием этого стало значительное ослабление регулирования экономики, началась приватизация банков. В итоге, недостаточный контроль со стороны государства и слабый уровень квалификации банков привели к огромным потерям по ссудам, правительству пришлось вмешаться. Государство вынуждало банки брать большие кредиты, государственный долг пошел вверх стремительными темпами. В 1990-х годах Аргентина начала погашать свои прежние долги за счёт новых долгов по более высоким процентам. Таким образом, в 2001г Аргентина объявила о крупнейшем в истории дефолте (132 миллиарда долларов). Вкладчики ринулись изымать свои депозиты, страну охватила паника. Последствиями кризиса стало резкое падение ВВП, снизилась покупательная способность населения, возрос уровень бедности (количество населения за чертой бедности составило в 2000г-28,9%, 2001г-35,4% и достигло своего пика в 2002 году -54,3%, на сегодняшний день составляет около 10%).

3. Англия 2007г. Ипотечный кризис в США, начавшийся в 2006г., породил панику среди граждан Великобритании. Население бросилось снимать деньги со счетов одного из крупнейших ипотечных банков Великобритании, таких как Northern Rock, Alliance & Leiceste, Bradford & Bingley. Правительство и Центральный банк пытаются блокировать панику, предоставляя гарантии и уверяя, что деньги населения в сохранности. Банки собираются сократить финансирование ипотечных ссуд, что, как прогнозируют аналитики приведет к значительному повышению цен на жилье, российский рынок может потерять 20млрд долларов.

4. США 2007г. Был вызван кризисом ипотечного кредитования: рост невозвращенных жилищных кредитов, которые американские банки выдавали неблагонадежным заемщикам. Кризис начался в 2006 году, однако его катастрофические последствия проявились только в 2007 году. Первыми жертвами кризиса 2007 года стали отдельные ипотечные компании, которые перестали выдавать кредиты, уволили многих работников, а их акции сильно упали в цене. В дальнейшем кризис перекинулся на банковскую сферу в целом, в том числе, и на зарубежные банки, вкладывавшие в американские ипотечные компании. На международных рынках стал намечаться кризис ликвидности. Результатом этого кризиса стало 20ти% падение стоимости недвижимости в США. Ипотечные компании разорялись, переставали выдавать кредиты, сократили значительную часть персонала, ценные бумаги потеряли в цене. Руководство компаний начало брать кредиты у банков, так ипотечный кризис перекинуло в банковский сектор. Этот кризис послужил началом мирового финансового кризиса 2008 г.

В марте 2010 года в докладе Всемирного банка отмечалось, что потери экономики России оказались меньше, чем это ожидалось в начале кризиса. Как отмечает Всемирный банк, это произошло, в частности, благодаря эффективной антикризисной политики. Но все же, нельзя сказать, что он почти не затронул нашу страну. В сфере услуг, производства, банковском секторе было уволено большое количество людей. Многие компании для того, чтобы «держаться на плаву» сократили значительную часть персонала, но такие меры помогли не всем, особенно пострадали малые предприятия. Банкам пришлось сократить объем кредитования производства и выдачу потребительских кредитов, были закрыты целые программы кредитования, повышены процентные ставки.

Безработица, уменьшение совокупного предложения, снижения заработной платы, инфляция - все это просто не могло не отразиться на уровне жизни россиян. Зимой 2008 года, когда мировой экономический кризис начал оказывать серьезное воздействие на российскую экономику, правительство начало реализацию антикризисных мер, направленных на укрепление финансовой системы России. Приоритетными были следующие задачи:

Поддержка финансового сектора;

Социальная поддержка населения, сохранение и создание новых рабочих мест;

Поддержка отдельных, наиболее чувствительных к кризису отраслей реального сектора экономики.

Эти первоначальные антикризисные меры позволили не допустить разрастания кризиса.

В настоящее время Правительство РФ выдвинуло множество программ, цель которых ликвидировать урон от последствий мирового финансового кризиса. Вот некоторые из них:

1. Курсовая политика;

2. Поддержка банковской системы;

3. Поддержка финансового рынка и защита российских предприятий от недружественных поглощений;

4. Налоговая и бюджетная политика;

5. Тарифная политика;

6. Содействие занятости населения;

7. Жилищное строительство и содействие гражданам на рынке жилья;

8. Поддержка деловой активности в реальном секторе экономики;

9. Нефтяная промышленность;

10. Автомобилестроение;

Государство сегодня всеми силами поддерживает сферу банковских услуг, понимая ее большую значимость для страны, но все же некоторым мелким региональным банкам не удалось избежать банкротства. Основные силы Правительства направлены на поддержание наиболее крупных и значимых кредитных организаций.

1.3 Сущность банковского кризис - менеджмента

Методы борьбы с кризисами в банковской сфере. Прежде чем переходить к их рассмотрению, хотелось бы четко сформулировать основные причины их возникновения. Так как в своей работе я уже уделяла внимание этой теме, я кратко повторю основные моменты. Итак, к базовым источникам появления банковских кризисов относятся:

1. Микроэкономические причины:

1.1 Ликвидность банков;

1.2 Спад производства;

1.3 Снижение платежеспособности фирм и организаций, занявших средства у банков;

1.4 Инфляция, высокие колебания цен на товары и услуги, финансовые активы, ставки процента;

1.5 Плохое управление, неэффективный менеджмент.

2. Макроэкономические причины:

2.1 Падение объемов внешней торговли;

2.2 Иностранные инвестиции;

2.3 Реформы в экономике;

2.4 Экономический спад.

Для прогнозирования и ликвидации последствий банковских кризисов используют программу «банковский кризис-менеджмент». Следует отметить, что это понятие не является синонимом риск - менеджмента, который рассматривает риски в банковском секторе. Банковский кризис - менеджмент обеспечивает стабилизацию и снижение последствий, наносимых банкам различными рисками. Банковские риски делятся на:

1. Внешние - не связаны с деятельностью банка и его клиентов.

Подразделяются на:

Страховые риски;

Валютные риски;

Риски стихийных бедствий.

2. Внутренние - зависят от деятельности банка и его клиентов.

Подразделяются на:

Риск мошенничества

Риск неэффективной организации, управления банком.

Также выделяют:

1. Политические риски. Происходят из-за изменений, происходящих в политической жизни страны.

2. Экономические риски. Происходят из-за неблагоприятных экономических изменений в стране.

Это не полный перечень всех банковских рисков. Я думаю, чтобы освятить эту тему в полной мере необходимо уделить ей большую часть работы, а, поскольку, я не могу себе позволить отступать от предмета исследования моей курсовой работы, ограничимся этим списком.

Первое, что необходимо сделать в рамках банковского кризис - менеджмента, это провести диагностику кризисной ситуации. Сначала определяется финансовое состояние банка, делается прогноз на последующий период его работы, т.е. осуществляется мониторинг внешней и внутренней банковской среды. Затем, проводится оценка банковской нестабильности, вырабатывается антикризисная программа.

Выделяют следующие стадии кризиса:

Потенциальный кризис;

Скрытый кризис;

Острый преодолимый кризис;

Острый непреодолимый кризис.

Потенциальный кризис - существует вероятность кризиса, но нет достоверной информации о его возможности.

Скрытый кризис - скрытый, возможно уже начинающийся кризис. Его воздействие на банковскую систему на этой стадии не может быть определено.

Острый преодолимый кризис - присутствуют негативные воздействия кризиса.

Острый непреодолимый кризис - появляются проблемы, с которыми банку очень сложно справиться, так как он не обладает ресурсами в такой мере.

Существует два вида мероприятий по выходу из банковского кризиса: оперативные и стратегические.

К оперативным относят такие меры как:

Устранение убытков;

Выявление резервов;

Привлечение специалистов;

Чистка кадров;

Отсрочки платежей;

Кредиты.

К стратегическим:

Анализ и оценка потенциала, производственных программ, инноваций;

Разработка программ по оздоровлению финансовой, управленческой, маркетинговой, инновационной сфер.

На период кризиса в банке создается чрезвычайный антикризисный комитет в составе всех членов Правления и руководителей подразделений риск - менеджмента и финансово-экономического департамента. Он наделяется следующими полномочиями:

Выбор стратегии и тактики антикризисного управления;

Формирование модели антикризисного управления (комплекс конкретных мер по нейтрализации кризиса в зависимости от его уровня);

Постоянный мониторинг эффективности принятой стратегии, тактики и модели антикризисного управления;

Внесение изменений в выбранную стратегию и корректировка модели антикризисного управления;

Участие в принятии решений других комитетов банка, непосредственно касающихся антикризисного управления, а также имеющих возможность повлиять на финансовое состояние банка (разработка новых продуктов, решающих проблемы выхода из кризиса, лимиты на банки-контрагенты и т. д.)

Принятие решений о невыполнении требований регулятивных органов (НБУ, ГНАУ, ПФ и т. д.);

Определение полномочий подразделений банка;

Принятие решений по вопросам финансового характера, выходящим за пределы полномочий ФЭД и других подразделений банка.

Общебанковские и организационные меры:

Ограничения или мораторий на инвестиции и капитальные вложения;

Мораторий на выкуп акций;

Фиксация устных договоренностей в документальной форме;

Работа с вкладчиками (специальная подготовка персонала банка);

Улучшение для вкладчиков условий привлечения ресурсов;

Внедрение новых, привлекательных в условиях кризиса, банковских продуктов;

Введение рассрочки погашения депозитов и вкладов;

Сокращение бюджетных расходов, введение моратория на незащищенные статьи, пересмотр мотивации, сокращение штатов.

В условиях кризиса необходимо заново определить полномочия коллегиальных органов, топ - менеджмента и руководителей среднего звена, перераспределить ответственность между руководством и исполнителями. На период действия кризиса вводится жесткий контроль исполнения всех распоряжений антикризисного комитета, управления риск - менеджмента и других коллегиальных органов, а также соблюдения всех установленных внутренних лимитов и нормативов.

Банковский кризис-менеджмент - это не просто управление банком в тяжелые для него времена, это способность спрогнозировать и обеспечить готовность преодоления кризисной ситуации, без него нельзя даже представить эффективно функционирующую банковскую структуру.

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ БАНКОВСКИХ КРИЗИСОВ В РОССИЙСКОЙ ПРАКТИКЕ

2.1 Банковские кризисы в России по периодам

Из-за особенностей истории России наша страна развивалась обособленно от процессов, происходивших в мире. С этим связана некоторая ее отсталость от передовых стран Европы, США, стран Востока. Хотя сейчас РФ налаживает международные связи и уже приобрела авторитет, мировое признание, но все-таки история и менталитет народа оказали огромное влиянии на экономику России. Можно назвать три базисные причины, повлиявшие на развитие кризисных явлений в банковской системе: политические, экономические и социальные.

Итак, разберем по периодам банковские кризисы, бушевавшие на территории страны.

1. Эпоха военного коммунизма 1918 -- 1921 гг. Первая мировая война сильно ударила по экономике РСФСР. Во время Октябрьской революции масса денег в обращении в 10 раз превышала показатель 1914г., а индекс розничных цен повысился в 13раз. Промышленность и сельское хозяйство пришли в упадок, начинался голод. Было введено карточное распределение на основные продукты питания. Большевиками был захвачен Государственный банк, множество частных банков. Узурпация Госбанка означала:

Переход золотого запаса России в руки большевиков;

Контроль над эмиссии бумажных денег.

Сумма его баланса на 23 октября 1917 г. составляла 24 394 млн. руб. Были конфискованы все ценности, как материальные, так и бумажные, хранившиеся в банках. В частности, конфискации подлежало все, что хранилось в частных сейфах в помещениях банков. Все эти деньги перешли в их руки и он помогли установиться новой власти. Ленин, на III Всероссийском съезде Советов сказал, что эти средства послужат стране на пути построения социалистического общества.

8 декабря 1917 года был принят Декрет СНК «Об упразднении Дворянского земельного банка и Крестьянского поземельного банка». Декретом «о национализации банков» от 14(27) декабря 1917 года банковское дело было объявлено государственной монополией. Национализация банков в декабре 1917 года была подкреплена конфискацией денежных средств населения. Конфисковывалось всё золото и серебро в монетах и слитках, бумажные деньги, если они превышали сумму в 5 тысяч рублей и были нажиты «нетрудовым путем». Советской власти, после Октябрьской революции, понадобилось два года на то, чтобы пустить в обращение новые бумажные деньги, взамен на царские. Первоначально, они думали отказаться от денег вообще, что, по их мнению, способствовало установлению равенства между людьми. Но это была идеалистическая мысли, которую предварить в жизнь никто не решился. Новые деньги быстро обесценивались, так как население верило в возможность возрождения монархии и не спешило расставаться с царскими деньгами. Более того, они ценились больше, чем деньги новой власти.

Декрет Совнаркома от 15 мая 1919г. санкционировал эмиссию, ограничения на выпуск денег были сняты. Денег в обращение было запущено огромное количество. В 1919г. были выпущены деньги номиналом от 1 до 1000 рублей, в 1921г.- 10млн. руб. Цены на продукцию в 1921г. взлетели, например соль подорожала в 143 тысячи раз, хлебные изделия - 42 тысячи, сахар - 65 тысяч, по сравнению с 1917 годом. Рост цен сильно обгонял эмиссию денег. За три с половиной года (с начала 1918 года до середины 1921 года) масса денег увеличилась в 100 раз, а цены по общероссийскому индексу - в 8000 раз. Однако старые деньги не вышли из обращения, все они смешались в один денежный поток. В 1922г., а затем в 1923г. были проведены деноминации, для удобства счета. Эти денежные знаки были практически незащищены от подделки, поэтому их ценность для граждан была меньше, чем «керенеек» или царских денег. Так, последние были со временем тезаврированы населением, то есть попросту припрятаны, денежные знаки РСФСР стали единственной национальной валютой, участвующей в денежном обращении. Таким образом, советское правительство своим декретом провело унификацию денежных знаков.

Эмиссия была главным источником доходов государства, но финансовая эффективность эмиссии, т. е. величина этих доходов, неуклонно сокращалась вследствие обесценения денег. В первой половине 1921 года государство получало от эмиссии в реальном выражении (по довоенным ценам) всего лишь 5,6 миллиона рублей в месяц - сумму совершенно ничтожную. Между тем затраты на изготовление и распределение денег были велики. Чтобы стабилизировать экономическую ситуацию в стране, власть решила проводить новую политику, получившую название НЭП.

2. Сентябрь 1993 года. Именно в 1993г. Россия в полной мере ощутила всю болезненность банковского кризиса.

Основными причинами, вызвавшими кризис в банковской системе были:

Неразвитая инфраструктура;

Высокие темпы инфляции;

Низкая квалификация банковских работников;

Спекуляции.

Также одной из важнейших причин, вызвавших кризис 93-го года, была деятельность Кассового союза. Центральный банк предоставил КС эксклюзивное право списывать средства с корреспондентского счёта для возврата межбанковских кредитов. Так появилась надежность возврата кредитов на банковском рынке. Начали появляться банки, получившие название «черные дыры», которые брали межбанковские кредиты и не возвращали. ЦБ пришлось запретить отрицательные остатки на счетах, т.е. банки «освободили» от кредитных обязательств, кредиты не вернули банкам.

Иными словами, ЦБ предоставил банкам самим решать свои проблемы и они решали, правда, не всегда законными методами. Пожалуй, самым действенным способом вернуть деньги обратно банку стал рэкет. Страну охватило насилие, вымогательство, преступность. Началось масштабное закрытие банков. Несмотря на все эти неблагоприятные последствия, банковской системе удалось не столь болезненно пережить кризис благодаря тому, что большинство межбанковских кредитов выдавалось на небольшой срок - от двух недель до трех месяцев.

3. Октябрь 1994 года. Государству требовалось все больше денег на покрытие бюджетного дефицита, поэтому Центральному банку пришлось выдавать кредиты правительству. В то же время, в стране началась «долларизация» экономики, зависимость государства от международных займов все больше возрастала. Следствием этого стало падение рубля по отношению к доллару. 11 октября 1994г. получило название «черный вторник», за этот день ММВБ курс доллара возрос на 1093руб. (с 2833 до 3926 руб.). Началась валютная паника, руководители высшего звена уходили в отставку.

На следующий день, после падения рубля, министр финансов Сергей Дубинин покинул свой пост, за ним последовал председатель ЦБ Виктор Геращенко.

Из-за скачек курса валюты многие банки потеряли значительную часть свои клиентов и это, в последствии, послужило их разорению.

4. Август 1995 года. В «черный четверг» 24 августа большинство московских банков закрыли кредитные лимиты для банка «Лефортовский», одного из самых активных банковских клиентов. Он не смог вовремя погасить несколько межбанковских кредитов. Это послужило цепной реакцией: банки не имели возможности расплатиться за межбанковские кредиты. Оборот рынка межбанковских кредитов снизился в 10 раз, рынок рухнул. Ставки по однодневным кредитам возросли до 2000%. Последовала череда массового банкротства средних и крупных банков, особенно пострадали московские банки, так как именно в столице проводилось большинство сделок по МБК. Среди населения возникла паника, клиенты забирали деньги из банков.

Итак, можно обозначить основные причины кризиса:

Высокие цены на недвижимость;

Инфляция;

Платежный кризис;

Высокие процентные ставки;

Банковские спекуляции по межбанковским кредитам;

Недостаток квалификации банковских кадров;

Общая экономическая ситуация в стране.

Это был один из самых крупных банковских кризисов в России, который привел к значительному сокращению числа банков.

5. Август 1998 года. Этот кризис привел к самым массовым банкротствам за всю банковскую историю России. Свое начало он берет с событий 1995г.,потеря ликвидности, отток клиентов. 11 августа 1998г. упразднили выдачу межбанковских кредитов, вследствие неплатежности.17 августа Правительство России и Центральный банк объявили о техническом дефолте по основным видам государственных ценных бумаг. Курс рубля по отношению к доллару упал более чем в 3 раза за полгода. Обесценение национальной валюты существенно повлияло на развитие экономики.

Негативные последствия:

Подорвано доверие российских граждан и иностранных инвесторов к банковской системе;

Разорилось множество мелких предприятий и банков;

Население потеряло значительную часть своих сбережений;

Упал уровень жизни.

Положительные последствия:

Повысилась экономическая эффективность экспорта, т.е. экспортирующие компании получили дополнительные преимущества в конкурентной борьбе на международном рынке, за счет того, что иностранные товары подорожали;

Произошли структурные изменения в экономике.

Итак, события 98-го года привела к разорению государства, девальвации рубля, банки, за время кризиса, потеряли 60% от своего капитала.

6. Май-июнь 2004 года. Кризис не имел масштабных последствий для банковского сектора РФ, но историю его возникновения и ликвидации последствий, безусловно, необходимо рассмотреть.

Все началось со скандала между двумя частными коммерческими банками Содбизнесбанк и Кредиттранс. Руководитель банка Кредиттранс приобрел первый вышеуказанный банк, не зная о его многочисленных задолжностях. У Содбизнесбанка начались проблемы с законом. В апреле, в связи с непростой ситуацией, в которую попал банк, ЦБ РФ выдал предписание о запрете приема вкладов. А 13 мая отозвал у него лицензию. Следствием этих мер стала невозможность тысячи вкладчиков получить обратно свои деньги. Затем возникли проблемы у банка Кредиттранс. 24 июня у него также была отозвана лицензия. После этих событий у населения возникло опасение, что это начало массового банкротства банков. В июне ставки на межбанковском рынке взлетели до 20% годовых (до этого средняя стоимость однодневного кредита находилась в пределах 3%). Так, взять кредит мелкому, а подчас и среднему банку стало практически невозможно. Для того чтобы создать запас ликвидности, банки ринулись продавать все свои имеющиеся активы, в число которых входила недвижимость. Появились подозрения, что в скором времени возможен обвал рынка недвижимости. Банки начали сокращать выдачу кредитов физическим и юридическим лицам. Началось массовое изъятие депозитов, люди стояли в очередях по 200 человек, лишь бы забрать свои деньги. Представители Альфа-банка, крупнейшего частного банка России, признались, что за первую неделю июля 2004г. граждане сняли со своих счетов почти 200 млн. долларов. 8 июля ЦБ, реагируя на сложившуюся ситуацию, принял довольно смелые меры: предоставить гарантию по вкладам банкам, даже тем, которые не вошли в систему страхования вкладов. С июля Банк России начал отзывать лицензии у банков. К началу сентября в РФ стало на 13 кредитных организаций меньше, из них 12 составили банки.

К счастью, последствия кризиса оказались не разрушительными для экономики России. Благодаря помощи ЦБ и эффективной политики правительства (страхование вкладов) удалось избежать системного разгорания.

6. Сентябрь 2008 года. Началом кризиса послужила паника и обвал финансового рынка, произошедшие во всем мире. К основным причинам кризиса можно отнести:

Низкий уровень доверия между банками, отсюда малоразвитость МБК;

Крупные российские банки, в связи с начавшимся мировым кризисом, потеряли возможность брать кредиты по низким ставкам на Западе.

Это привело к невыполнению банками своих обязательств перед вкладчиками и кредиторами;

Падение мировых цен на нефть привело к ухудшению состояния платежного баланса России;

Сказался на нашей банковской системе ипотечный кризис в США.

Однако благодаря эффективным и своевременным мерам со стороны государства удалось избежать массового изъятия депозитов. 1 октября 2008г. правительство повысило максимальную сумму страхового возмещения до 700 тысяч рублей (в 2007г. сумма составляла 300 тысяч рублей, в 2006г.-190тысяч рублей). В законодательство были внесены изменения, позволявшие ЦБ предоставлять банкам кредиты без обеспечения. Также ЦБ мог заключать соглашения с банками, которые предусматривали компенсацию Банком России части убытков, возникших в последствии кредитования ими других банков. Компенсация составляла до 90% покрытия таких убытков. В 2009 общее число банков, входивших в соглашение, насчитывалось около 370.

2.2 Реформирование банковской системы современной России

Для эффективной и производительной работы банков требуется вмешательство государства, это вмешательство должно быть представлено в виде реформ. Главной целью, которую ставит перед собой правительство, является обеспечение и поддержание стабильности в банковском секторе, способствование развитию здоровой банковской конкуренции. Также государство должно оградить данный сектор экономики от так называемых «банков стиральных машин», которые создаются для того, чтобы отмывать деньги. На мой взгляд, нормальное развитие общества, отсутствие политических, социальных и экономических потрясений также являются залогом благополучия работы банков. Ведь, когда люди ведут достойную жизнь, имеют стабильный заработок и уверенность в завтрашнем дне, у них есть возможность, именно возможность, а не острая нужда, повысить или подтвердить свой социальный статус, улучшить условия жизни путем займа, ссуды, ипотеки. Важно, чтобы в стране были созданы такие условия, чтобы люди были уверенны в том, что они смогут выплатить все свои долговые обязательства, или же получить назад вверенные банку деньги. Государственная защита, гарантии, стабильность положения в стране создают такие условия.

Принципы и сфера участия государства в реформировании банковского сектора.

Государственная политика в отношении банковского сектора базируется на сохранении и укреплении рыночных начал деятельности кредитных организаций и использовании преимущественно косвенных методов влияния на процессы, происходящие в банковской сфере. Воздействие государства на банковский сектор осуществляется главным образом путем формирования адекватной законодательной и нормативной базы деятельности кредитных организаций и функционирования рынка финансовых услуг, а также контроля за исполнением требований законодательства и нормативных актов.

Непосредственное влияние на функционирование банковского сектора через участие в капитале кредитных организаций носит ограниченный характер с общей тенденцией к сокращению этого участия в перспективе. Вместе с тем, с учетом переходного характера экономики и степени устойчивости банковского сектора в ближайшие несколько лет государство вынуждено будет сохранить достаточно весомую долю своего участия в капитале российских банков.

В отношении банковского сектора государство:

Обеспечивает развитие законодательных основ системы регулирования и надзора за деятельностью кредитных организаций;

Не вмешивается в операционную деятельность кредитных организаций, за исключением случаев предусмотренных действующим законодательством;

Не допускает каких- либо привилегий для отдельных кредитных организаций или их клиентов; строго соблюдает законодательно установленные принципы антимонопольного регулирования и поощрения конкуренции на финансовых рынках; обеспечивает развитие законодательных норм и правоприменительной практики, препятствующих использованию банковского сектора для проведения противоправных операций и сомнительных сделок, включая отмывание доходов, полученных преступным путем. СОВМЕСТНАЯ СТРАТЕГИЯ БАНКА РОССИИ И ПРАВИТЕЛЬСТВА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ О РАЗВИТИИ БАНКОВСКОГО СЕКТОРА. 25.11.2012

Банковское законодательство

Существенное значение для формирования надлежащей правовой базы эффективного реформирования банковского сектора имеют принятые поправки к действующему законодательству (в Федеральные законы "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", "О банках и банковской деятельности", "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций"). Банк России проведет работу по приведению нормативных актов Банка России в соответствие с указанными изменениями.

Банк России, используя полномочия, предоставленные вступившими в силу поправками в Федеральные законы "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций" и "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", будет проводить инспекционные проверки с целью выявления банков, представляющих недостоверную отчетность и имеющих признаки несостоятельности. Особое внимание будет уделяться правильности расчета собственных средств и достаточности капитала. На основании данных, полученных из официальной отчетности и в ходе инспекционных проверок, у банков, имеющих установленные законодательством основания, будут отзываться лицензии на совершение банковских операций.

Тем не менее принципиальное значение имеет принятие еще ряда поправок, направленных на дальнейшее укрепление правовых основ банковской деятельности и предполагающих:

Защиту кредиторов, требования которых обеспечены залогом, имея ввиду прежде всего (в случае ликвидации должника) возможность удовлетворения требований кредиторов, обеспеченных залогом, вне очереди за счет средств, полученных от реализации имущества, переданного в залог, а также упрощение процедур обращения взыскания на имущество, переданное в залог;

Изменения в статью 837 Гражданского кодекса Российской Федерации, устанавливающие возможность включения в договор вклада положения о праве вкладчика на досрочное изъятие депозита при условии предварительного уведомления банка (до 30 дней);

Развитие законодательства, позволяющего осуществлять банковские операции с применением новых технологий (законодательство об электронной подписи, и о переводе денежных средств);

Повышение транспарентности структуры собственности кредитных организаций, включая уточнение режима предоставления кредитными организациями информации о реальных владельцах;

Установление альтернативных конкурсному производству процедур (продажа банка целиком или частями, мировое соглашение), которые могут быть применены к банкам, признанным арбитражным судом банкротами;

Предоставление Банку России права устанавливать обязательные пруденциальные нормы для банковских групп;

Предоставление Банку России права обмениваться с органами надзора иностранных государств на конфиденциальной основе полученной в процессе осуществления им функций по надзору за банками информацией (за исключением справок по операциям и счетам) без получения согласия кредитной организации и обеспечивать защиту информации, получаемой Банком России от органов банковского надзора других стран на конфиденциальной основе.

Для снижения риска репутации банков необходимо принятие мер по скорейшей (после вступления в силу) реализации, принятого в августе 2001 года Федерального закона "О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем". Требуется завершить работу над новой редакцией Федерального закона "О валютном регулировании и валютном контроле". В числе наиболее важных вопросов, требующих решения, следует выделить четкое определение сферы и предмета регулирования, задач и полномочий соответствующих органов, в том числе по получению информации, и их обязанностей по работе с ней, конкретных мер ответственности за нарушение требований законодательства.

Большое значение для восстановления доверия общества и кредиторов к банковскому сектору, защиты прав и интересов клиентов кредитных организаций, стимулирования организованных сбережений населения в банковском секторе будет иметь дальнейшее совершенствование законодательства о банкротстве и ликвидации кредитных организаций.

Правительство Российской Федерации совместно с Банком России с учетом принятых Государственной Думой изменений в банковском законодательстве разработает меры по совершенствованию процедуры ликвидации банков.

Процедуры ликвидации неплатежеспособных банков должны стать быстрыми и эффективными, направленными на сокращение сроков расчета с кредиторами, обеспечение сохранности имущества и документов банков, предупреждение возможных правонарушений и ущемления интересов кредиторов. СОВМЕСТНАЯ СТРАТЕГИЯ БАНКА РОССИИ И ПРАВИТЕЛЬСТВА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ О РАЗВИТИИ БАНКОВСКОГО СЕКТОРА. 25.11.2012

Меры для укрепления банковской структуры:

1. Монетарные меры.

Государство должно поддерживать оптимальный курс рубля, обеспечить его стабильность. После кризиса 2008г. эти меры особенно актуальны.

2. Повышение капитализации банковской системы.

Следует освободить от налогообложения часть прибыли инвесторов, направляемой на формирование уставного капитала банков, законодательно упростить регулирование капитала банков.

3. Консолидация банковского сектора.

Эти меры призваны укрепить устойчивость банковской системы. Причина ее может быть сокращение издержек и, соответственно, увеличение прибыли, повышение эффективности банковской деятельности, стабилизация и устойчивость банков. Как известно, во время банковского кризиса основной удар приходится на мелкие и средние банки, консолидация может стать если и не гарантией от банкротства, то хотя бы повысит устойчивость банка, обеспечит его материальными ресурсами, поддержкой государства.

4. Формирование базы пассивов банков за счет источников внутреннего рынка

К пассивам банка относятся его уставный капитал, эмиссионный доход, прибыль, фонды. Сюда также могут входить кредиты, депозиты и прочие привлеченные средства, полученные от других банков и Банка России. То есть это ресурсная база банка, основа его деятельности. Государство должно понизить ставки по беззалоговым кредитам; увеличить размер гарантий по вкладам физических лиц, так как это позволит остановить отток депозитов в более защищенные банки мира; проводить страхование средств юридических лиц в банках.

5.Расширить спектор предоставления государственных гарантий.

Население должно быть уверенно, что в случае банкротства банка оно не потеряет свои средства, ведь сейчас люди с недоверием оставляют большие суммы денег на банковское попечение, в основном предпочитая хранить деньги заграницей, в проверенных десятилетиями банках.

6.Развитие региональной банковской инфраструктуры.

Низкий объем капитала коммерческих банков во многом объясняется недостатком крупных предприятий в регионе, а основными клиентами таких банков выступают индивидуальные предприниматели, занятые в основном в сельском хозяйстве.

7.Борьба с предоставлением ложной информации гражданам страны.

Недобросовестная конкуренция или попросту "черный PR" становится частой причиной банкротства многих коммерческих банков. В условиях кризиса 2008г. люди, опасаясь за свои сбережения забирали деньги и переводили их на счет крупных банков, которые получали поддержку государства. СМИ, интернет блоги пестрили информацией о ненадежности многих коммерческих банков. И сейчас, чтобы убрать банк-конкурента руководители не гнушаются прибегать к подобного рода мерам.

Подобные документы

Кризисные явления в банковском секторе и меры по ликвидации их последствий. Сущность банковского кризис-менеджмента. Банковские кризисы в российской и зарубежной практике. Прогнозирование банковских кризисов с использованием математических моделей.

дипломная работа , добавлен 19.03.2009

Характеристика кризисных моментов в развитии банковской системы Российской Федерации. Экономический кризис 1998 и глобальный финансово-экономический кризис 2008 года. Основные проблемы российской банковской системы. Сущность пакета антикризисных мер.

презентация , добавлен 15.11.2011

Характеристика механизмов, обуславливающих возникновение кризисов - ситуаций, в которых проблемы, возникающие у банков, приводят к существенному сокращению капитала банковской системы. Анализ причин принудительного массового закрытия и слияния банков.

контрольная работа , добавлен 03.05.2010

Понятие, причины, факторы современных банковских кризисов, их типы и формы. Хронология банковских кризисов начала ХХI века и методы реструктуризации. Особенности банковских кризисов в России 1998, 2008 г. Анализ изменений в банковской системе 2007–2014 г.

реферат , добавлен 12.05.2016

Экономические кризисы в России в начале ХХ века. Глобальный финансово-экономический кризис 2008 года: причины возникновения и последствия. Банковская система Китая, США в условиях мирового кризиса. Антикризисные мероприятия в банковском секторе РФ.

курсовая работа , добавлен 15.06.2010

Общее понятие банковской системы, ее функция и структура. Банковский кризис в России 2008–2009 годов. Составляющие банковской системы РФ. Ее основные проблемы и перспективы дальнейшего развития. Проблемы банковской системы России до кризиса 2008 года.

курсовая работа , добавлен 15.07.2010

Причины и результаты банковского кризиса. Политика финансовой стабилизации, период ужесточения денежно-кредитной политики. Банковский надзор и его укрепление. Адаптация и реструктуризация банковской системы. Способы преодоления кризиса ликвидности.

курсовая работа , добавлен 25.02.2010

Сущность и принципы организации банковской системы России. Финансовый кризис 2008-2009 гг. и его роль в реформировании банковского сектора государства. Основные цели деятельности, функции и операции Банка России, его современные проблемы и перспективы.

курсовая работа , добавлен 06.05.2013

Понятие и сущность банковской системы и повышения её надёжности. Специфика проблем стабилизации банковской системы России. Требования, предъявляемые Банком России к коммерческим банкам. Основные принципы функционирования банков в зарубежных странах.

дипломная работа , добавлен 29.01.2014

Банки и структура банковской системы. Классификация банков. Центральные банки. Коммерческие банки и другие финансово-кредитные учреждения. Тенденции денежно-кредитного регулирования в России. Банковская тайна. Банковские кризисы.

Кризис банковской системы подразумевает неспособность большинства банков выполнять свои обязательства перед контрагентами - в первую очередь вкладчиками и кредиторами. Для банковского кризиса характерно снижение стоимости активов банков, существенное увеличение доли безнадёжной и сомнительной задолженности в их кредитных портфелях.

Кризис банковской системы РФ

Кризисы в банковской системе РФ случались неоднократно. Порою они (как в 1998 и 2008 годах) становились последствиями мировых кризисов, в других случаях - провоцировались исключительно внутренними факторами. Самый известный кризис банковской системы России подобного рода произошёл в 2004 году, когда сразу несколько ведущих кредитных организаций РФ ограничили выдачу средств клиентам. Причиной такой ситуации стал кризис на рынке межбанковского кредитования, вызванный банкротством Содбизнесбанка.

На особенностях же двух глубоких системных банковских кризисов в России мы более подробно остановимся ниже.

Банковский кризис в России 1998 года

Кризис банковской системы России был порождён целым рядом фактором, в числе которых как ухудшение финансовой ситуации на мировом , так и сугубо внутренние причины:

критическое состояние отечественной экономики; рост дефицита бюджета, внешнего и внутреннего долга РФ; отрицательное сальдо торгового баланса
приостановка правительством выплат по кредитам от иностранных инвесторов сроком на 3 месяца, вследствие чего РФ стала выглядеть в глазах мирового сообщества и россиян банкротом.
монопольное выполнение Центробанком функций по управлению банковской системой и др.

Одной из причин банковского кризиса в России экономисты считают также недобросовестное поведение финансово-кредитных учреждений, маскирующих в отчётности нехватку реального капитала, что в свою очередь помешало регулятору вовремя распознать «тревожные симптомы».

Кризис банковской системы повлёк за собой изъятие вкладчиками сбережений, приведшее к банкротству несколько десятков финучреждений. В результате банковского кризиса в России ухудшилась экономическая ситуация в стране, а следовательно и финансовое положение, не только кредитных организаций , но и их должников. На фоне этого вырос также объем просроченной и безнадёжной задолженности перед финучреждениями.

Во время кризиса банковской системы России в результате действий вкладчиков и бездействия заёмщиков банки утратили ликвидность, их капитальная база (без учёта СБ РФ) снизилась на 60%. В целом, банковский кризис в России затронул подавляющее большинство отечественных финучреждений и носил ярко выраженный системный характер.

Кризис банковской системы России 2008 года

Шесть лет назад отечественная банковская система пережила ещё один глубокий кризис. Зарубежные экономисты для определения системного кризиса банковской системы используют несколько критериев. Первый критерий – это высокая доля просроченных кредитов, второй – большой объем средств, направленных на поддержку стабильности банковского сектора, третий – активный процесс национализации и слияния финансово-кредитных учреждений, четвёртый – отток средств со счетов, как проявление паники среди населения. Банковский кризис в России либо другой стране является системным, если соблюдается хотя бы 2 условия из 4-х, – и в 2008 году совпали минимум два критерия.

Главным проявлением кризиса банковской системы стало массовое изъятие розничных вкладов. В результате от кризиса в банковской системе России максимально пострадали средние по размеру активов финансово-кредитные учреждения, ориентированные на быстрое развитие и опирающиеся на привлекаемые ими средства частных лиц.

Кризис банковской системы России повлёк за собой также многочисленные слияния и поглощения в финансовом секторе, часть которых была проведена по инициативе Агентства по страхованию вкладов (АСВ). До момента разработки АСВ механизма оздоровления кредитных организаций с привлечением третьего финучреждения «спасением» банков занималось государство. На проведение антикризисных мероприятий и стабилизацию банковской системы правительством было выделено 4 трлн. руб. (с учётом налоговых льгот – 6 трлн. руб.).

В России начался системный банковский кризис, и в ближайший год высока вероятность его усугубления, пишет РБК со ссылкой на экспертов Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования (ЦМАКП) в своем отчете. Они полагают, что вскоре доля проблемных активов в активах банковской системы превысит 10%, а как минимум одному из системообразующих банков потребуется докапитализация за счет средств государства

Высокий риск возникновения системного банковского кризиса до сентября 2015 года эксперты ЦМАКП описали в обзоре, опубликованном в среду, 15 октября. По мнению авторов отчета, уже сейчас вероятность возникновения банковского кризиса в России превышает критический порог.

Системным банковским кризисом эксперты ЦМАКП называют ситуацию, при которой реализуется, по крайней мере, одно из трех условий: во-первых, изъятие клиентами значительной доли средств со счетов и депозитов; во-вторых, доля проблемных активов в общих активах банковской системы превышает 10%; в-третьих, проводится реорганизация или национализация значительной части (более 10 банков или масштабная (в объеме более 2% ВВП) единовременная рекапитализация банков государством. Третья мера является вынужденной: ее цель – сгладить последствия оттока клиентских средств из банков и роста проблемных банковских активов.

Одно из этих условий было выполнено в первом квартале 2014 года, указывают эксперты ЦМАКП: средства всех категорий банковских клиентов на счетах и депозитах сократились на 1,4%, в том числе средства физических лиц – на 3,9%. «Формально с этого момента можно говорить об идущем системном кризисе банковского сектора», – указано в обзоре.

Эксперты ожидают, что в ближайшее время доля проблемных активов банковской системы превысит 10% (сейчас – чуть выше 8%). Кроме того, в отчете ЦМАКП отмечается, что минимум один из системообразующих банков потеряет устойчивость и ему потребуется поддержка государства. «Этот вывод основан на анализе динамики просроченных кредитов и показателей достаточности капитала российских банков», – говорится в документе.

Однако специалисты не считают ситуацию катастрофической и уверены, что помочь выбраться из банковского кризиса могут три фактора. Во-первых, косвенное положительное влияние на банковскую систему оказывает снижение реального эффективного курса рубля. В обзоре указано, что пока снижение не является обвальным, оно способствует восстановлению прибыльности предприятий, конкурирующих с импортом, и экспортеров. Кроме того, процесс роста безработицы приостановился, что снижает риск увеличения числа неплатежеспособных заемщиков – физических лиц. Также эксперты ЦМАКП отмечают, что важна доля кредитов предприятиям и населению в ВВП: «Прирост этого показателя прекратился из-за охлаждения рынка кредитования физических лиц. Это создает предпосылки для стабилизации уровня долговой нагрузки».

Возникновение кризисных ситуаций в современном мире бизнеса является неизбежным фактом. В результате мирового финансового кризиса 2008 года индекс ММВБ, включающий 30 наиболее ликвидных российских акций, снизился за 4 месяца 2008 г. на 75%; сократились золотовалютные резервы на 150 млрд дол., или на 25%; на 10% впервые за многие годы снизились банковские вклады населения. В данный момент банковская система России находится на стадии рецессии. Кризис Греции стал причиной падения банковской системы Кипра. Через Кипр в Россию поступают огромные инвестиции, в России создана группа компаний банка Кипра, средства некоторых крупных российских организаций были размещены на счетах в Кипрских банках. Кризисные процессы одних государств, способствуют ухудшению экономического состояния других регионов. Одним из возможных сценариев дальнейшего развития отечественной экономики является кризис. В данной ситуации необходимо знать какие бывают причины, и какие последствия для банка несет кризис. В настоящее время не разработан универсальный метод предотвращения кризиса. Изучение данной проблемы необходимо для выработки антикризисных программ.

Банковские кризисы появились давно и периодически повторяются. В 19 -начале 20 веков обычным проявлением кризисов, особенно характерным США, были паники вкладчиков и набеги на банки. Больше 10 кризисов, охвативших всю банковскую систему, имели место в данный период и в 80% случаях происходила массовая приостановка возвратов вкладов банками.

Ученые стали пристально изучать кризисы банковской системы начиная с конца 19века. К. Маркс видел причины банковских кризисов в: недостатке денежных средств; росте спекулятивных операций банков; экономических кризисах (спад производства, снижение платежеспособности заемщиков, обесценение ценных бумаг, появление безнадежных кредитов, активов). И. А. Трахтенберг рассматривал кризисы сферы кредита и сферы обращения. Советские экономисты ввели понятие «банковский кризис» в 1979году и выделяли следующие последствия кризиса: массовое изъятие вкладов, сокращение объемов кредитования, рост финансовых банкротств, повышение процентных ставок.

Для того чтобы выйти из банковского кризиса необходимо осуществить комплекс мероприятий по устранению причин и нейтрализации основных последствий банковских кризисов.

В ранние периоды кризисов государственные органы временно закрывали банки для предотвращения массовых изъятий средств клиентов с счетов и проводили реформы банковского сектора. Так 10дней регулировали кризис в США в 1933году. В Германии в 1931году сначала несколько дней были закрыты банки, потом выполняли лишь часть операций в течение 20 дней.

В современный период в зарубежном опыте борьбы с банковскими кризисами выделяют четыре направления мероприятий по преодолению банковских кризисов:

1) государственная поддержка банкам;

2) институциональные меры (реструктуризация банковских систем, реформирование органов банковского надзора);

3) слияния и поглощения банков;

4) регулирование банком кризиса: переход на другие виды услуг, продуктов, повышение прибыльности, сокращение персонала, изменение организационной структуры и т.д.

5) отзыв лицензии. Применяется к банкам, которые могут привести к системному банковскому кризису из-за финансовых проблем. Практика ряда стран обнаружила, что искусственное продление жизни неустойчивых и слабо поддающихся регулированию кредитных учреждений только усугубляет вероятные проблемы и финансовые убытки в будущем. Планы санации и финансового оздоровления, которые долго рассматриваются, направляются на доработку, в итоге могут привести к тому, что когда у банка отзывается лицензия, у него отсутствуют не только активы, но и руководство.

Государственная поддержка банкам включает

Предоставление отдельным банкам кредитов центрального банка для восстановления ликвидности банков в период острой нехватки средств. Наиболее болезненным проявлением банковских кризисов являются перебои с ликвидностью, однако, они не имеют долгосрочного характера.

Восстановление капитала банков, т.е. рекапитализация государственными органами утраченного банками капитала. Выкуп центральным банком (или бюджетом) безнадежных активов является одним из наиболее популярных методов. Рекапитализация может проводиться неоднократно. Например, в 1991-1994 гг. Венгрии она была проведена четыре раза. В Японии было с целью увеличения банков и гарантирования вкладов было потрачено около 30 трлн. иен (около 250 млрд. долл.)государственных средств. Примерно столько же составили расходы правительства США на борьбу с кризисом ссудно-сберегательных учреждений. Существует два метода выкупа государством проблемных активов: централизованный и децентрализованный. При централизованном способе государство создает специализораванную корпорацию для покупки и управления проблемы активами. Чаще всего происходит обмен на долговые обязательства корпорации (Мексика), правительства (Венгрия). Покупки происходят при наличии особых отношений банков и государства. Децентрализованный способ заключается в учреждении соответствующей структуры внутри или за пределами небольшого количества испытывающих финансовые трудности банков.

К институциональным мерам можно отнести создание системы страхования вкладов. Система позволяет быстро ликвидировать обанкротившиеся кредитные организаций и защитить мелкие вклады от убытков происшедших банкротств.

Слияния и присоединения проводятся с целью улучшить финансовое положение банка, находящего в неустойчивом состоянии. Органы надзора должны не допустить появление проблемного банка, необходимо создать один устойчивый банк.

Восстановление доверия к банкам, решение проблемы плохих активов и эффективное функционирование процесса кредитования являются главными задачами государства в период банковского кризиса. Правительство разных стран решали эти задачи разнообразными методами. Рассмотрим опыт и модели последовательных действий государств в период банковского кризиса (табл. 1, 2).

Лучший опыт преодоления банковских кризисов включает в себя:

1) мгновенную оценку возможных будущих потерь с использованием негативных сценариев развития

2) стимулирование банков быстрее избавляться от плохих активов и проведение рекапитализации

3) увеличение государственных гарантий и внедрение программ реструктуризации долгов заемщиков

Чем раньше государство начнет содействовать банкам, тем дешевле будут программы поддержки банков. Пролонгация плохих активов ведет к параличу финансовой системы и будущим потерям. Эффективнее быстро признать плохие долги и очистить баланс от них.

Рассмотрим пять типов преодоления государствами кризисов

Скандинавские страны
Чили и Корея
Мексика, Индонезия, Япония, Аргентина
Великобритания и США
Греция и Кипр

План выхода из кризиса в Швеции и Норвегии состоял в национализации банков крупнейших банков. Это оказалось эффективным. Удалось быстро и с низкими затратами выйти из кризиса. В Швеции были учреждены компании, занимающиеся плохими активами, и введены гарантии по банковским обязательствам. Часто вспоминают программы Швеции, особенно выделяя успех создания «плохого» банка и национализации. Однако стоит помнить, что вся помощь государства пошла на спасение двух крупнейших национализированных банков. В Норвегии обошлись без создания «плохого» банка, сократив издержки на выход из кризиса. Выход из кризиса Скандинавских стран был самым эффективным, благодаря своевременной и реальной оценке потерь. Доверие к банковской системе было быстро восстановлено.

В оставшихся странах проблема плохих активов была острее Сканди-навских. Тем не менее, Чили и Корею необходимо рассматривать отдельно. В Чили банки не были национализированы, сохранилась платежеспособность кредитных организаций и созданы стимулы для выявления плохих активов, которые выкупались по номинальной стоимости. Данный механизм не требовал оценки стоимости долга; снижалась сумма обеспечения долговой расписки на балансе, обеспечивая платежеспособность банку; из-за обязательств выкупа актива, появлялись стимулы эффективно управлять долгом. Затраты на преодоление кризиса в Чили были высокими из-за выкупа долга и промедления оценки долга, спонсирования реструктуризации долгов.

В Корее была создана компания по управлению активами. Она выкупала плохие активы намного ниже балансовой стоимости. Появился частный рынок плохих активов. Государством была проведена рекапитализация. Оценка потерь принималась оперативнее, чем в Чили, и преодоление кризиса оказалось быстрее и эффективнее.

Политика выхода из кризиса в Мексике, Индонезии, Японии, Аргентине оказалась неуспешной. Страны пренебрегали принципами быстрой оценки возможных потерь и работой над плохими активами. Эффективные инструменты избавления от плохих долгов не были найдены или внедрены слишком поздно. Банковский сектор оставался неустойчивым, рост экономики произошел за счет внешних изменений.

Выход из кризиса в Великобритании и США оказался самым дорогим в истории. В Великобритании пришлось национализировать банки. Большой объемом неликвидных высокорискованных активов был причиной рекапита-лизации, предоставления ликвидности, программы защиты активов. В США пришлось вводить программу покупки проблемных активов, выдавать гарантии по активам банков, проводить рекапитализацию банков.

Особенностью выхода из кризиса в Греции и Кипре является то, что спасением этих стран занимается не правительство данных стран, а Европейский Союз. В период антикризисных мер появилось столкновение между интересами стран и союзом. У Европейского Комитета не было опыта преодоления кризисов. Были недооценены потери от жесткой экономии бюджета, оптимистично оценивалась способность политиков реализовывать свои программы. Греческие власти задержались со структурными реформами, что привело к необходимости лишней помощи и болезненному для граждан сокращению расходов. Недавно президент Кипра Никос Анастасиадис попросил лидеров ЕС пересмотреть условия пакета мер помощи на 10 млрд. евро, отмечая, что остров, скорее всего, не сможет выполнить необходимые условия в рамках принятого договора. Акцент делается на том, что потери экономики Кипра и банковской системы страны оказались больше, чем изначально ожидалось. Как пример, приводится ситуация с реструктуризацией крупнейших банков страны (Bank of Cyprus, Laiki bank), которая, как говорится в письме Анастасиадиса, была произведена “без необходимой осторожной подготовки”, в результате чего многие кипрские компании остались без капитала (деньги были списаны как потери с банковских счетов или заморожены), а принятые меры контроля оттока капитала оказались в итоге удушающими для экономики. Если история с пересмотром пакета мер помощи Афинам сейчас начнет набирать обороты, то это вполне может стать сигналом к новой фазе европейского долгового кризиса.

Табл. 1 Сравнение кризисов и стратегий государства

		Норвегия, 1991	Швеция, 1991	Мексика, 1994
Пик плохих долгов	36% (от всех займов)
Оценка потерь банков	С промедлением			С большим промедлением
Валютная политика	Девальвация (50% за два года)	Переход на плавающий курс	Переход на плавающий курс	Девальвация (более 50% за один год)
Поддержка банковского сектора
Национали-зация		3 крупнейших банка – 80% затраченных средств (2,2% ВВП)	2 крупнейших банка – 90% всех активов банковской системы, 98% затраченных средств (3,5% ВВП)
Работа с плохими активами	Временный выкуп активов за долговую расписку с обязательством обратного выкупа и сохранением права управления		Создание государственных «плохих» банков для двух национализированных	Временный выкуп активов без обязательства обратного выкупа, с сохранением права управления
Ликвидация банков	Закрыто 8 из 43 банков (11% банковского капитала)
Программы по поддержке заемщиков	Предоставление льготного курса, реструктуризация долгов, дедолларизация			Реструктуризация кредитов в индексируемые по ИПЦ, помощь в реструктуризации долга
	Решение проблемы плохих долгов, улучшение внешнеэкономических		Быстрая оценка потерь и национализация	Отсутствие стимулов у банков к избавлению от плохих долгов
Итоги кризиса
Падение ВВП
Фискальные затраты % ВВП	42,9% (16,8% – чистые издержки)
Средний рост ВВП	4,3% (в течение 3 лет после восстановления)

Табл. 2 Сравнение кризисов и стратегий государства

	Япония, 1997	Корея, 1997	Индонезия, 1997	Турция, 2000	Аргентина, 2001
Пик плохих долгов
Оценка потерь банков	С большим промедлением		С большим промедлением	с промедлением	С большим промедле-нием
Валютная политика		Переход на плавающий курс	Девальвация и переход на плавающий курс	Переход на плавающий курс	Переход на плаваю-щий курс
Поддержка банковского сектора
Национали-зация		2 крупных коммерческих	12 банков (20% активов системы)
Работа с плохими активами		Выкуп активов по цене ниже номинальной, создание частного рынка
Ликвидация банков		Закрыто 5 банков (7% банковских активов)	Закрыто 64 банка
Программы по поддержке заемщиков	Пункт об увеличении кредитования в договорах о рекапитализации банков	Программа реструктуризации 5 крупнейших чеболей, схема для решения проблем малого и среднего бизнеса		реструктуриза-ции	Песоизация – обмен кредитов и депозитов в долларах на песо.
Ключевая роль в выходе из кризиса /ошибки	Промедление в оценке потерь и принятии решений	Решение проблемы плохих долгов	Коррупционное устройство системы	Успешная реструктуриза-ция	Улучшение внешнеэко-номичес- ких условий
Итоги кризиса
Падение ВВП
Фискальные затраты % ВВП
Средний рост ВВП

Самым эффективным вариантом выхода из кризиса считается опыт, не сопровождающийся падением ВВП в период кризиса. Таким был выход из кризиса в Норвегии. Фискальные затраты Норвегии оказались минимальными.

Многие ученые отмечают тенденцию роста роли Правительства в преодолении банковских кризисов, например путем создания программ антикризисного управления. Программы должны разрабатываться заранее. От скорости, правильности принимаемых решений в кризис зависит эффективность преодоления кризиса.