Настройка самого популярного у российских брокеров торгового терминала QUIK создает начинающим некоторые проблемы. Сразу покаюсь, я лишь несколько дней назад осознал это. Я сталкивался с вопросами о QUIK почти с открытия вОкруг да ОкОлО, но не придавал этому большого значения. Я полагал, что у QUIK есть инструкция, и люди просто ленятся ее прочитать. Глупец! Мне даже в голову не приходило, что помимо знания инструкции, спрашивающим не хватает опыта и дара предвидения, чтобы знать, что из многочисленных функций в QUIKe им может пригодиться. Прошу прощения за свое тупое легкомыслие. Этот пост должен был появиться здесь три года назад.
У меня есть лишь личный опыт, но нет дара предвидения. Я не смогу исчерпывающе ответить на вопрос, как настроить QUIK лично вам. И я не эксперт по QUIK, я лишь пользователь с некоторым стажем. За прошедшие годы у меня сложился определенный стиль. Я предлагаю его читателям с надеждой, во-первых, что более искушенные в настройке торговых терминалов люди дополнят или поправят меня в комментариях и, во-вторых, что читатели, начинающие свою инвестиционную карьеру, с годами сами доточат свой терминал под свои пристрастия и нужды.
Я опишу в этой публикации лишь практическую часть своей настройки. Таким образом, останется несколько моих вкладок не описанными. Это не от злого умысла и не от некой несметной ценности этих вкладок. Просто там темы моей медитации над рынками. Описание их существенно усложнит эту статью, не прибавив никакой практической пользы начинающим инвесторам.
Огромное предисловие получилось, простите. Приступим к делу.
Обыкновенно QUIK скачивается с сайта брокера уже настроенный. Настроен он под представления брокера об идеальном клиенте. В скачанном терминале присутствует множество вкладок, бессмысленных, на мой взгляд, для инвестора. Не буду их анализировать. Посоветую начинающему пользоваться только тремя вкладками: акции, облигации, портфель. Доступ к вкладкам осуществляется в QUIK с нижней панели (левый ее край). Доступ к настройкам вкладок (переименование, создание и удаление) - через клик правой кнопки мыши по любой вкладке. Вы можете выбрать удаление или переименование. Я бы советовал оставить пока неизменной вкладку портфель (из настроенных брокером), оставить еще две, переименовав, соответственно, одну в "акции", а другую в "облигации", а прочие удалить (или оставить на упражнения, но их я обсуждать не буду).
Настройка вкладки "акции". У меня эта вкладка содержит следующие окна: "текущая таблица параметров", график, таблица заявок и "карман". Текущая таблица параметров содержит список акций, за которыми я слежу, и их цены. Создается она выбором в верхней панели "Таблицы" - "Текущая таблица". В открывшемся меню с четырьмя окнами в верхнем левом окне находим "+МБ ФР: Т+ Акции и Др", нажимаем на плюсик и просматриваем выпавший список, выбирая из него двойным кликом нужные нам акции. После этого в левом нижнем окошке этой же формы "Доступные параметры" выбираем столбцы будущей страницы. Мною используются следующие: "Краткое название бумаги", "Цена", "% изменения к закрытию", "Оборот", "Лот". Выбираются столбцы так же, как акции - двойным кликом. Так же, как у акций, выбранное сразу отражается в окошке справа. После завершения нажимаем кнопку "Да" слева внизу формы. Во вкладке "акции" появляется табличка. Чтобы упорядочить отражаемый в ней список акций, нажимаем правой кнопкой мыши по столбцу "Оборот" и в выпавшей форме выбираем "сортировать по оборот".
Для создания графика кликаем правой кнопкой мыши по названию любой акции в таблице и выбираем "График цены и объема". Открывается график. Для изменения интервала кликаем по графику правой кнопкой мыши и выбираем в открывшемся меню "интервал -". Я использую то дневной, то недельный, по настроению. Начинающим советую недельный или месячный. График показывает изменение цены акции во времени, если вы не выбрали иного, в форме японских свечей. Одна свеча - день, неделя, месяц или час, в зависимости от того, какой интервал вы выбрали. Описание свечных графиков и как их читать можно получить в многочисленной литературе по "японским свечам". Всякие тонкости, типа настройки цветов графика, добавление индикаторов технического анализа и прочее - смотрите в инструкции к QUIK. Я бы советовал привязать график к таблице. Для этого кликаем на изображение якоря на верхней плашке таблицы параметров и после этого кликаем на такой же якорек, появившийся на верхней плашке графика. Если вы сделаете так, то какую бы акцию в табличке вы ни выбрали, ее график тут же будет отражаться в окне графика.
Тот же фокус можно проделать и со "стаканом" заявок, если вам будет удобно заявки ставить через стакан. Для вызова "стакана" нужно два раза подряд кликнуть на название любой из акций в таблице параметров. Нажимаем на изображение якоря в верхней плашке "стакана" - и очередь заявок на покупку и продажу любой акции, которую вы выделите в таблице, будет тут же представлена в окне "стакана".
Настройка таблицы заявок. В верхнем меню окна QUIK выбираем "Торговля - Заявки...". В появившейся форме под правым окном нажимаем кнопку "выделить все". В нижнем окошке "доступные параметры" выбираются столбцы таблицы. Мною выбраны бумага, операция, цена, количество, остаток, объем и состояние.
Как создается заявка на покупку или продажу? Есть два популярных способа. Либо кликается правой кнопкой мыши по конкретной акции в таблице параметров и выбирается "новая заявка", далее заполняется внимательно форма. Либо в "стакане" заявок выбирается приемлемая (или близкая к ней) цена, кликается правой кнопкой мыши по этой цене и - далее заполняется та же форма с одним маленьким отличием - поле цены уже заполнено (ее можно легко изменить, но изменить обычно проще, чем вписать с нуля). Заявка будет жить до конца дневной сессии. Если она не исполнится сегодня, то завтра вам придется выставлять ее по новой. Обычно советуют ставить стоп-заявки, их можно настроить таким образом (через выбор даты в форме заявки), чтобы они ожидали нужную цену неделями и месяцами. Я не пользуюсь стоп-заявками. По двум причинам: (1) они часто слетают (2) они исполняются с некоторым запаздыванием и даже, если цена приходила на нужный уровень, не факт, что стоп-заявка успеет выставиться. Я как-то наблюдал, случайно оказавшись в терминале, как мой стоп сбербанковский QUIK выставил только через 15 минут после того, как цена прошла сигнальный уровень. 15 минут! Если вы очень жадный, как я, то порой ставите заявку по линии поддержки, в которую цена может ткнуться раз в год на полминуты и сразу отскочить вверх на полпроцента-процент. Рецепта тут два: или задушить жадность (это более разумно во всех отношениях), либо пользоваться "карманом".
Карман не освобождает вас от хлопот полностью. Он просто позволяет вам выставить все заявки вашей жадности одним кликом мыши утром каждого торгового дня. Все равно приходится запускать терминал каждый день, но не приходится с ним долго возиться. Для создания "кармана трансакций" в верхнем меню выбираем "Торговля - карман трансакций - создать карман". В левом верхнем окошке формы выбираем "МБ ФР: Т+ Акции и Др". После этого в правом верхнем окошке - "Ввод заявки". После, слева внизу, в "доступных параметрах", можно выбрать столбцы таблички "кармана". Я использую: инструмент, К/П, цена, количество. После выбора параметров нажимаем "Да" и получаем табличку, куда можем из таблицы заявок просто мышью перетащить все нужные нам заявки на память. Следующим утром будет достаточно, кликнув по "карману" правой кнопкой мыши, выбрать "достать все из кармана" - и все обозначенные там заявки зарегистрируются. Советую внимательно следить за составом акций в кармане, удаляя исполнившиеся заявки, изменяя прямо в кармане цены и количество покупаемых акций по мере развития ситуации.
На этом пока объявлю перерыв до послезавтра. Послезавтра опубликую, как у меня настроены в QUIKе окна, посвященные облигациям и портфелю. Очень надеюсь, что в комментариях получу замечания, в которых смогу узнать, как все сделать еще лучше в QUIK, где я невнятен и непонятен в этом тексте, что еще было бы полезно и что у меня бессмысленно и глупо. Так как эти статьи тут надолго, давайте постараемся их сделать максимально полезными тем людям, которые их прочитают. Спасибо!
Здравствуйте, уважаемые читатели.
В этом видео-уроке мы будем разбирать Таблицу текущих торгов.
Вы узнаете, как создавать Таблицу текущих торгов (Таблицу текущих параметров), как ее редактировать, — как в нее добавлять или убирать облигации, как добавлять нужные параметры, какие параметры нужны и что эти параметры представляют, как настроить цвет текста, цвет фона, как фильтровать параметры облигаций в зависимости от их значений, как сортировать параметры и облигации.
- Давайте создадим новую таблицу и настроим ее. Это делается так: нажмите на кнопку «Создать новую таблицу текущих торгов » или заходите в меню «Создать окно» -> Текущие торги.
Теперь нам нужно добавить облигации в таблицу. Это делается так: найдите в списке МБ ФР: Т+: Облигации – здесь находятся гос.облигации, нажмите Добавить. МБ ФР значит Московская Биржа, Фондовый рынок. Если вам нужно удалить какую-то облигацию, выделите ее, нажмите Убрать.
Теперь добавим муниципальные и корпоративные облигации. Они находятся в списке МБ ФР: Облигации . Нажмите Добавить.
Если нужно, вы можете добавить облигации, которые находятся в состоянии , это МБ ФР: Д-Облигации . Здесь у нас Балтийский берег, итд.
Дефолтные облигации тоже торгуются.
- Хорошо, теперь нам нужно добавить Параметры, вот здесь есть окно Доступные параметры . Давайте добавим все, и посмотрим, что получилось. Нажмите на кнопку «Добавить все». Теперь нажмите «Да».
Вот мы получили Таблицу текущих торгов. Это ее стандартный вид. Давайте настроим ее фон.
- Это делается так: Нажмите на кнопку «Изменить существующую таблицу» или правой кнопкой мыши «Редактировать таблицу».
Проверьте, чтобы стояла галочка «Цветовые настройки» и нажмите вот эту кнопку.
По умолчанию цвет фона белый, цвет текста черный. Вы можете изменить на какой-то другой.
Давайте добавим полоски. Поставьте эту галочку и давайте выберем цвет фона. Например, серый. Да, Да.
Я думаю, вы поняли суть, давайте изменим цвет фона. Мне нравится синий и черный.
Цвет фона – черный, цвет текста – синий.
Теперь давайте уберем лишние параметры.
- У нас есть Бумага, Сокращенное название бумаги, Код бумаги, ISIN-код бумаги, Регистрационный номер, Класс, итд — эти параметры нам не нужны, давайте уберем их. Это делается так же, как убираются ненужные облигации: «Редактировать таблицу», выберите ненужные параметры, нажмите Убрать.
Также вы можете менять параметры местами. Например, давайте поменяем местами Погашение и Номинал.
Опять правая кнопка мыши, Редактировать таблицу. Выберите «Номинал бумаги», нажмите вверх. Выберите «Дата погашения», нажмите вниз. Да.
Номинал и погашение поменялись местами.
Хорошо. Я думаю, вы поняли, как это делается, давайте не будем на этом задерживаться, я загружу все нужные параметры.
Итак, вот нужные параметры:
- Дата торгов – Сегодняшняя дата.
Размер купона – полный размер купона одной облигации за текущий купонный период.
Например, Длительность этой облигации 182 дня, то есть купон выплачивается раз в 6 месяцев. Дата выплаты 28 декабря 2016 года. То есть 28 декабря вы получите 57 руб. 74 коп. за каждую облигацию, но на сегодня НКД равен 44 руб. 73 коп.
То есть, если бы вы покупали эту облигацию сегодня, то вы должны были бы выплатить предыдущему хозяину облигации НКД 44 руб. 73 коп. за каждую облигацию. Или, если бы вы сегодня продавали бы эту облигацию, то ваш покупатель должен был бы выплатить вам НКД 44 руб. 73 коп. за каждую облигацию.
Дюрация – это средневзвешенный поток платежей, который вы получаете, владея облигацией. Подробнее читайте статью про .
Погашение – дата погашения облигации.
До погашения – дней до погашения.
Минимальная цена , Максимальная цена и Средневзвешенная цена – цены, по которым происходили сделки в текущую торговую сессию.
Количество сделок в текущую торговую сессию.
Общее количество облигаций , проданных в эту торговую сессию.
Оборот – количество сделок, умноженное на количество облигаций.
Изменение цены в процентах по сравнению с последней сделкой.
% изменения цены после закрытия последней сессии.
Количество заявок на продажу и покупку.
Сессия – состояние сессии, открыта или закрыта.
Цена закрытия – цена облигации на закрытии последней сессии.
Тип инструмента –государственная, муниципальная или корпоративная облигация.
Статус облигации — торгуется, заморожена, выплата купона, итд.
Номинал облигации.
Объем обращения – объем выпуска облигации.
Объем в обращении – количество облигаций, находящихся в обращении. Например, после того, как эмитент выкупает часть облигаций, объем в обращении уменьшается.
Дата последней торговой сессии .
Я пользуюсь этими параметрами, вы можете что-то добавить или убавить, поменять местами, сделать колонки шире или уже. В общем, вы можете настроить по своему вкусу. Мне удобно так.
Давайте отформатируем это поле цифр, чтобы было легче его воспринимать.
- Форматирование используется для того, чтобы облегчить восприятие этого массива цифр.
Первые год или полтора я пользовался такими настройками, — то есть синие цифры на черном фоне. Мне было удобно, я был доволен.
Я покажу, как форматировать, и вы, если захотите, можете использовать.
Я хочу изменить цвет текста колонки НКД.
Подведите мышку к этому полю, появятся 2 значка. Нажмите значок «ab ».
Укажите условие «больше либо равно» «0», Формат, Текст, Бордовый цвет.
Когда вы будете заносить запись в журнал сделок, вам не придется долго искать колонку НКД, она обозначена другим цветом.
Сейчас таким же образом я изменю еще несколько колонок.
Я изменил цвет текста в колонках Погашение, До погашения и Количество заявок на продажу и покупку.
Кроме текста можно изменить фон. Я изменю фон в колонке Количество сделок.
Текстовые поля тоже можно форматировать, например, колонка Сессия: Если «начинается с» «откр», то Текст зеленый. Если «начинается с» «закр», то Текст красный.
- Фильтры
Фильтры используются для того, чтобы скрыть неподходящие облигации. Например, вы хотите оставить только те облигации, на которые есть предложения по продаже.
Вот у этой облигации ноль предложений по продаже. Таких облигаций еще много. Давайте скроем те облигации, у которых нет предложений по продаже.
Подведите мышку к этому полю, нажмите значок воронки. Выберите «больше» «нуля». Применить. Теперь все облигации, на которые нет предложений, скрыты.
Если фильтр больше не нужен, его можно Отключить. Нажмите на Воронку, Отключить.
Эти облигации снова появились.
Другой пример: вы хотите оставить облигации, у которых погашение будет с 1 января 2017 до 31 декабря 2017. Нажмите воронку, «больше либо равно» 01.01.2017 И «меньше или равно» 31.12.2017. Применить.
Теперь мы получили облигации с нужными датами, но они отсортированы не по порядку.
- Чтобы их отсортировать, нажмите правой кнопкой мыши на столбце Погашение. Выберите «Сортировать по [Погашение]». Теперь облигации отсортированы по возрастающей.
Как видите, ничего особо сложного нет. Вы можете форматировать, фильтровать и сортировать любые колонки, любые параметры, которые вам нужны.
- Ну, и последний штрих – давайте уберем заголовок. Его можно убрать в меню «Окна» -> Убрать заголовок, или комбинацией клавиш Alt+b.
На этом урок по Таблице текущих торгов завершен, думаю, теперь вы сами сможете настроить свою Таблицу параметров.
В мы будем изучать Стакан котировок, и выставим заявку на продажу. До встречи на следующем уроке.
В настоящее время просмотреть график цены определенной акции не составляет труда. Это можно сделать как на сайте Московской биржи (www.moex.com), так и на прочих ресурсах биржевой тематики. Но если необходимо изо дня в день вести торговлю акциями, и осуществлять ее успешно, потребуется настроить . Конечно, вести торговлю можно и с базовы ми настройками, но в этой статье мы расскажем о том, как сделать его максимально удобным для работы.
Общая архитектура настроек для торговли акциями
Рабочее пространство для удобства лучше разбить на две вкладки:
1. Портфель (здесь отображаются новости, информация о стоимости акций в таблице текущих торгов, стакане котировок и на ценовом графике, сведения о заявках и сделках трейдера, состоянии его );
2. Графики (здесь содержатся графики интересующих трейдера акций и , основного барометра рынка акций, для проведения различного рода технических исследований ценовой динамики).
Вкладка «Портфель»
В данной вкладке трейдер выставляет заявки и совершает сделки, отслеживает динамику увеличения своего торгового счета, следит за развитием рыночных процессов. Тут же можно расположить окно новостной ленты. Для этого нужно выбрать пункт меню «Создать окно» и в нем нажать левой клавишей мыши на строку «Новости».
Справа от окна новостей в верхней части вкладки рекомендуем расположить таблицу «Текущие торги» со столбцами «% изменения от закрытия», «Цена последней сделки», «Общий спрос», «Общее предложение», «Лот» и «Оборот». В данную таблицу вносятся все акции, которые торгуются на Московской бирже. Это необходимо для отслеживания состояния проводимой торговой сессии в режиме онлайн. Так, например, если компания показывает активный рост несколько сессий подряд, это дает повод присмотреться к ней более основательно. Чтобы вывести таблицу «Текущие торги», выберите пункт меню «Создать окно» и в нем строку «Текущие торги».
После этого откроется окно редактирования таблицы, где можно добавить акции, выбрав их в списке «Доступные инструменты». Для этого дважды кликните по строке «МБ ФР: Т+ Акции и ДР». Затем выберите необходимые для работы столбцы из поля «Доступные параметры». Сохраните изменения, нажав кнопку «Да».
Правее таблицы расположен стакан котировок и график цены и объема акции. Они связаны с таблицей «Текущие торги» так называемым якорем, инструментом, позволяющим одним кликом мыши автоматически менять данные по выбранной бумаге во всех трех инструментах. Установить якорь на таблицу можно, нажав на соответствующую иконку в правой части верхней строки окна, а затем для создания связки повторив то же самое в окнах стакана и графика.
Ниже представлены таблицы, которые помогают отслеживать состояние счета, портфеля, выставлять заявки и совершать сделки. На данной вкладке рекомендуется расположить основные таблицы: сделок, заявок, стоп-заявок, клиентского портфеля, лимитов по бумагам и денежным средствам, купли-продажи и состояния счета.
Сделки, заявки и стоп-заявки можно вывести, выбрав соответствующие пункты в меню «Создать окно».
Для отображения таблиц «Лимиты по бумагам», «Лимиты по денежным средствам», «Клиентский портфель» и «Состояние счета», нужно нажать левой клавишей мыши на их пиктограммы в строке меню программы QUIK 7.
Чтобы сформировать таблицу «Купить/Продать», кликните правой кнопкой мыши по таблице «Клиентский портфель» и в появившемся контекстном меню выберите пункт «Открыть таблицу (Купить/Продать)».
После этого вкладка «Портфель» полностью настроена.
Вкладка «Графики»
После того как на вкладке «Портфель» трейдер увидел предпосылку к возникновению торговой возможности, он переходит на вкладку «Графики», где выводит график цены и объема соответствующего эмитента. Здесь он производит технические исследования: наносит линии трендов и ценовые уровни, изучает возникающие фигуры, применяет технические индикаторы и изучает объемы торгов. Также на данной вкладке можно изучить текущее состояние рынка акций, исследовав график индекса ММВБ, его основного барометра.
Чтобы сформировать вкладку «Графики», следует кликнуть правой клавишей мыши по вкладке «Портфель» и в открывшемся меню выбрать пункт «Добавить».
Задайте название новой вкладки, после чего нажмите «Сохранить».
Для создания графика на данной вкладке выберите пункт меню «Создать окно» и в нем — «График».
После этого потребуется указать необходимую акцию для отображения ее графика в выпадающем меню «МБ ФР: Т+ Акции и ДР» и нажать кнопку «Выбрать».
Аналогичным способом можно сформировать графики интересующих трейдера акций, после чего вкладка примет законченный вид.
Вывод
Описанная настройка терминала позволяет трейдеру отслеживать рыночные процессы, происходящие как у отдельны х эмитентов, так и на рынке в целом, и проводить их технические исследования.
Настройка QUIK для торговли акциями начинается с пустого экрана и одной единственной вкладк и, которую мы назовем «Акции ». Итак, начнем с того, что настроим поток данных под наши потребности.
По умолчанию Квик получает абсолютно все котировки, которые доступны для просмотра через эту программу, но как показывает практика, такой поток котировок, во-первых, совершенно ни к чему, а во-вторых, забивает трафик и в результате тормозит работу системы. Чтобы избежать подобной ситуации, мы настроим поток данных выборочно. Для этого идем в «Система» – «Заказ данных» – «Поток котировок».
Проставляем галочки напротив строк (см. рисунок ниже):
- «МБ ФР: Т+ Акции и ДР»
- «Индекс ММВБ 10»
- «Индексы РТС»
Внутри каждой группы можно сделать отдельный фильтр по инструментам и по параметрам инструментов. Рекомендую в строке «МБ ФР: Т+ Акции и ДР» оставить все инструменты и все параметры, а вот в строчках «Индекс ММВБ 10» и «Индексы РТС» отфильтровать только главные индексы (т.е. только инструменты).
Выбираем «Индексы РТС» и справа жмем «Фильтр инструментов», там выбираем «RTSI», затем «Да». Подобным образом поступаем со строчкой «Индекс ММВБ 10», там в фильтре выбираем только «MICEX».
Настройка QUIK для торговли акциями – таблица котировок
Все, поток данных настроили. Теперь трафик будет минимальным, а значит работа – эффективной. Теперь настраиваем рабочие окна. Во-первых, делаем таблицу инструментов, т.е. все акции, которые торгуются в системе. Нажимаем «Создать окно» – «Текущие торги».
Появляется окно, изображенное ниже. Здесь в «доступных инструментах» отобразятся только те списки, которые мы настраивали в самом начале. Выбираем весь список «МБ ФР: Т+ Акции и ДР » и жмем кнопку «Добавить», которая располагается правее (можно выбрать определенные инструменты, но я открываю весь список).
Из доступных параметров выбираем (заголовки столбцов):
- Цена последней сделки
- % изменения от закрытия
- Оборот в деньгах
- Цена закрытия
- Цена открытия
- Максимальная цена сделки
- Минимальная цена сделки
- Размер лота
Нажимаем «Да» и появляется таблица, представленная ниже. Сразу рекомендую провести сортировку по столбцу «Оборот » – так вы сразу в ТОП-е увидите самые ликвидные акции на текущий момент.
Настройка QUIK для торговли акциями – биржевые графики и индикаторы
Теперь правой кнопкой мыши нажимаем на любую акцию и выбираем пункт «График цены и объема ». Появляется график, который можно трансформировать как угодно: менять таймфрейм, увеличивать или уменьшать масштаб графика, менять цвет свечей и т.д.
Если на таблице с акциями нажать на значок якоря (возле кнопок Свернуть, Развернуть, Закрыть), то на графике тоже появится аналогичный якорь. Нажимаем так же и на него и теперь при выборе любой акции из таблицы «Текущие торги» меняется и график цены. Можно построить второй график, например, первый у нас с периодом 60 минут, а второй можно сделать дневным. И так же, если нажать на якорь, то график будет меняться для каждой выбранной акции.
Чтобы вызвать , необходимо левой кнопкой мыши нажать на любую акцию в таблице «Текущие торги». Стакан так же можно заякорить.
Теперь по той же схеме добавляем новую таблицу, но теперь с индексами («Создаем окно» – «Текущие торги»). В области «Заголовки столбцов» будет достаточно следующих параметров: «Значение», «% изменения от закрытия» и «Оборот в деньгах». Таблицу я назвала ИНДЕКСЫ.
Создаем графики цены и объема. Кстати, чтобы на график наложить индикатор, нужно правой кнопкой мышки нажать на область графика и выбрать «Добавить график (индикатор)». Появится список доступных индикаторов, открываем интересующий нас индикатор и жмем «Добавить».
Таблицу «Новости» настраиваем через «Создать окно» – «Новости».
Далее создаем новую вкладку в левом нижнем углу программы «Портфель и заявки », здесь у нас будут таблицы активных, исполненных и стоп-заявок, а также информация по нашему портфелю. Сначала по заявкам: полную информацию вы получите из трех таблиц «Заявки», «Стоп-заявки» и «Сделки», все они выводятся через пункт меню «Создать окно».
Чтобы увидеть информацию по портфелю (сколько денежных средств, какие бумаги есть в портфеле, какая прибыль или какой убыток получен за день в рублях и в процентах и т.д.), для этого «Создаем окно» – «Все типы окон», появляется следующее:
Вам необходимо открыть эти таблицы:
- Клиентский портфель – здесь будет отражаться информация по прибыли или убытку в рублевом и процентном выражении, информация по уровню маржи (подробнее про , ), сколько денег находится в шортах, сколько в лонгах и другая полезная информация;
- Таблица лимитов по бумагам – какие бумаги куплены, какие проданы, какое количество позиций задействовано в каждой бумаге и прочее;
- Таблица лимитов по денежным средствам – уровень плеча, сколько денег использовано под обеспечение и др.
Вот таким образом производится настройка QUIK для торговли акциями. Готовый файл настроек можно скачать по этой ссылке . Называется файл stocksinquik , формат wnd. Во мы настроим Квик для работы с фьючерсами.
Обновлено 11.04.2019.
Для сохранения и приумножения капитала существуют разнообразные инструменты. Нельзя сказать однозначно, какой из них лучше или хуже, всё зависит от конкретной ситуации и предполагаемых целей.
Очень часто от любителей обычных банковских депозитов можно услышать мнение, что на бирже все только проигрывают. В свою очередь, биржевые аналитики не устают повторять, что хранение денег в банке приводит к обесцениванию капитала, поскольку доходность вкладов обычно ниже инфляции.
Среди сторонников биржи тоже нет единодушия, одни говорят, что облигации – это самый лучший и надёжный вариант, обеспечивающий постоянный денежный поток, другие утверждают, что историческая доходность рынка акций всегда выше доходности рынка облигаций. Третьи настаивают, что серьезные деньги можно сделать только на срочном или валютном рынке. Поклонники драгоценных металлов считают, что самым разумным является инвестирование в золото, серебро, платину и т.д.
Однако мало кто спорит с тем, что для снижения риска инвестирования нужна диверсификация. Крайне неразумно вкладывать все свои сбережения в акции или облигации одной компании, какой бы надёжной она нам сейчас не казалась, или, например, открывать депозит только в одном банке.
С вкладами в банках всё более или менее понятно. Думаю, каждому под силу в различных кредитных организациях. А вот какие конкретно акции или облигации, и в каких пропорциях прикупить, чтобы одновременно и риски снизить, и доходность получить, совсем неочевидно.
Для решения данной задачи как раз и создаются фонды ETF. Мы не будем сейчас разбирать полную структуру мировых ETF со всеми теоретическими выкладками, главное – это понять механизм работы инструмента, особенно тех ETF, акции которых каждый желающий сможет купить на Московской Бирже.
В чём суть ETF. Кратко
ETF (англ. Exchange Traded Fund), дословно — торгуемый на бирже фонд. ETF фонды инвестируют в какой-либо набор акций, облигаций или других активов согласно заранее продуманному алгоритму, позволяющему рассчитывать на получение доходности.
Далее эти фонды выпускают собственные акции, которые мы можем купить на бирже. Стоимость 1 такой акции равняется стоимости приобретенных активов, поделенной на количество выпущенных акций. Выпустить необеспеченные акции фонд не может. Другими словами, изменение цены купленной акции отражает изменение стоимости активов, в которые инвестирует ETF. Купив акции ETF, мы приобретаем пропорциональную часть заранее составленного портфеля.
Для обеспечения соответствия реальной стоимости акции (по которой мы сможем её купить или продать на бирже) её расчётной стоимости (СЧА – стоимость чистых активов на одну акцию), на бирже всегда присутствует маркетмейкер (его присутствие обязательно, ETF без него существовать не могут). Задача маркетмейкера — установление цены, максимально близкой к стоимости чистых активов, приходящихся на одну акцию, таким образом, цена акции ETF на вторичном рынке не определяется соотношением спроса и предложения. Маркетмейкера в стакане котировок найти очень просто, самые большие заявки на покупку и продажу выставлены как раз им. Взгляните на скриншот, где я собрал стаканы котировок всех 12 ETF фондов, доступных на Московской Бирже, маркетмейкера там не потеряешь:
Различных алгоритмов придумано уже очень много. Они обычно составляются индекс-провайдерами. ETF берет какой-нибудь индекс (иными словами, инструкцию) и инвестирует согласно этой инструкции. За свою работу по следованию алгоритму ETF фонд получает небольшую комиссию с покупателей своих акций (комиссия не взимается единомоментно, а учитывается в стоимости акций, у фондов FinEx она колеблется от 0,45-0,95% в год, в зависимости от конкретного ETF). Чем точнее фонд следует индексу, тем лучше.
ETF от FinEX на Московской Бирже. Структура
На Московской Бирже представлены 2 ETF на еврооблигации российских компаний, 1 ETF на золото, 7 ETF на акции компаний различных стран, 1 ETF денежного рынка и 1 ETF на акции российских компаний, входящие в индекс РТС:
Под управлением данных фондов по состоянию на сентябрь 2017 года находится 8,15 млрд. руб.
В сравнении с объемом мировой индустрии индексных продуктов, составляющей 4,17 трлн. долларов, это, конечно же, капля в море.
Сама схема функционирования ETF может показаться несколько запутанной и сложной, но именно благодаря ей мы, сидя дома, можем купить/продать акции ETF по справедливой цене, которая отражает реальную стоимость активов фонда, приобретенных согласно следуемому алгоритму, а не является какими-то цифрами, взятыми с потолка:
Эмитентами акций данных фондов (или провайдерами ETF) выступают ирландские компании «ФинЭкс Фандс плс» (FinEx Funds plc, эмитент 11 ETF) и «ФинЭкс Физикли Бэкт Фандз плс» (FinEx Physically Backed Funds plc, эмитент акций FXGD). Управляющей компанией является английская «ФинЭкс Кэпитал Менеджмент ЛЛП» (FinEx Capital Management LLP). Администратором и кастодианом (дословно – хранителем) фонда является Bank of New York Mellon (там хранятся все активы фонда, банк также оказывает административные услуги, такие как расчёт стоимости чистых активов фонда и подготовка отчетов). Маркетмейкером выступают компании Goldenberg и Otkritie Securities Limited. Аудитором — компания PWC, контролером — Kinetic Partners и A Division Of Duff & Phelps:
На этом предлагаю закончить с теоретическим вступлением и рассмотреть конкретные 12 ETF, на примерах любой материал всегда понятнее.
ETF на акции иностранных компаний, использующие индекс MSCI
● FXUS – иностранный биржевой фонд, инвестирующий в акции компаний США согласно индексу MSCI Daily TR Net USA USD Index. В состав этого индекса входят акции более 600 крупнейших американских компаний (данный индекс является практически полным аналогом широко известного индекса S&P500). Самая большая доля акций в портфеле приходится на Apple 3,81%, на Microsoft Corp – 2,44%, на Facebook – 1,81%, на Amazon – 1,79%, на Johnson& Johnson – 1,66%.
Доходность данного индекса за 5 лет составила 84,37% (в долларах США). Т.е. данный алгоритм вполне неплох и показывает хорошую доходность на протяжении довольно длительного времени. Можно предположить, что составители данной инструкции всё-таки что-то понимают в фондовом рынке:)
Следование индексу MSCI Daily TR Net USA USD Index у FXUS означает, что фонд физически покупает акции компаний США в соотношениях, которые прописаны в индексе:
Доля акций компаний из 7-й сотни индекса совсем незначительная:
Стоимость одной акции фонда FXUS, умноженная на количество выпущенных акций, равняется стоимости купленных фондом акций компаний США.
Дивиденды от акций, входящих в индекс, отдельно не выплачиваются, а реинвестируются, на них покупаются дополнительные акции американских компаний из индекса. Т.е. стоимость чистых активов, приходящихся на нашу акцию ETF, увеличивается, следовательно, мы сможем продать её чуть дороже.
Таким образом, покупая одну акцию фонда ETF FXUS, мы покупаем «кусочек» портфеля, состоящего из акций крупнейших компаний США. Для самостоятельной покупки акций согласно заданному индексу нужно было бы совершить большое количество сделок, заплатить множество комиссий и при этом иметь достаточное количество капитала. К тому же на нашей Санкт-Петербургской бирже доступны далеко не все компании США из индекса MSCI. Спустя какое-то время нам пришлось бы самостоятельно проводить ребалансировку, чтобы восстановить процентное соотношение акций в нашем портфеле.
Соответственно, когда стоимость базового актива растет (в данном случае это акции компаний США, купленные согласно индексу), растет и долларовая стоимость нашей акции FXUS, которую мы купили на Московской Бирже. Если американский рынок падает, то и долларовая цена нашей акции тоже падает. А вот рублевая доходность зависит ещё и от курса рубля.
Доходность фонда FXUS за период с 01.09.2016 по 01.09.2017 в долларах США составила 14,5%. Т.е. за это время американские акции из индекса MSCI выросли. Однако за этот же период сильно укрепился рубль, поэтому рублевая доходность оказалась всего 0,8%:
Если бы была рублевая девальвация, то мы бы получили дополнительный рублевый доход, поскольку хоть мы и покупаем FXUS за рубли на Московской Бирже, но валюта фонда — доллар США и базовый актив покупается/продается за доллары США. Посмотрите, как подорожали акции фонда во время девальвации рубля в конце 2014 года:
С недавнего времени акции FinEx на Московской Бирже можно купить и за доллары, правда, пока не все брокеры предлагают такую услугу. Брокер «ВТБ24» находится в передовиках, и его клиенты уже могут прикупить ETF сразу в долларах США.
Открываем Quik, нажимаем вкладку «Создать окно» и находим там пункт «Котировки»:
Выбираем раздел МБ ФР T0 ETF (Расч USD) и щелкаем на интересующих нас ETF для отображения стакана котировок.
На данный момент за доллары можно купить 8 ETF: FXAU, FXIT, FXCN, FXGD, FXRU, FXRL, FXJP и наш FXUS. Видим, что стаканы котировок практически пусты, но это и не важно, главное, есть маркетмейкер, у которого мы всегда сможем купить/продать интересующую нас акцию по справедливой цене. На данный момент одна акция FXUS стоит 44,21$, продать мы бы её смогли за 44,11$. Соответственно, для покупки или продажи нужно просто два раза щёлкнуть мышкой на интересующем стакане и откроется окно заявки на покупку/продажу акций интересующего ETF. Комиссия брокера за покупку акции ETF будет такая же, как и при покупке любой акции, торгующейся на фондовом рынке:
Расчетная стоимость активов фонда, приходящаяся на одну акцию, в это время составляла 44,34$:
● FXIT очень похож на FXUS, но этот фонд инвестирует только в акции компаний IT сектора США согласно индексу MSCI Daily USA Information Technology Net TR Index. Туда входят акции почти 100 крупнейших IT компаний, наибольшая доля приходится на акции Apple (16,26%), Microsoft Corp (10,42%), Facebook (7,75%), Alphabet C (5,6%), Alphabet A (5,42%), Visa A 3,75%, Intel Corp (3,18%). Доходность индекса за 5 лет составила 110,78%.
Ещё 5 фондов от FinEx на Московской Бирже также используют алгоритм от индекс-провайдера MSCI, базовым активом у них являются акции компаний других стран.
● FXAU инвестирует в акции крупнейших компаний Австралии согласно индексу MSCI Daily TR Net Australia USD Index. В списке около 70 компаний. Доходность индекса за 5 лет составила 21,83% в долларах США.
● FXDE инвестирует в акции крупнейших компаний Германии согласно индексу MSCI Germany. В списке около 60 компаний, самая большая доля акций приходится на Bayer (7,97%), SAP (7,79%), Siemens (7,64%). Доходность индекса за 5 лет составляет 65,76%.
● FXJP инвестирует в акции крупнейших компаний Японии согласно индексу MSCI Daily TR Net Japan USD Index. Туда входят акции более 300 компаний, список возглавляют Toyota Motor (4,54%) и Mitsubishi (2,26%) Доходность индекса за 5 лет составила 62,53%.
● FXCN инвестирует в акции крупнейших компаний Китая согласно индексу MSCI Daily TR Net China USD Index. В списке 150 компаний, самая большая доля акций приходится на TENCENT HOLDINGS (16,3%), на ALIBABA GROUP (13,67%). Долларовая доходность индекса за 5 лет составила 72,63%.
● FXUK инвестирует в акции крупнейших компаний Великобритании согласно индексу MSCI Daily TR Net United Kingdom Local Index. В списке более 100 компаний, самая большая доля акций приходится на HSBC HOLDINGS (7,74%), BRITISH AMERICAN TOBACCO (5,77%), ROYAL DUTCH SHELL (4,94%). Доходность индекса за 5 лет составила 48,73%.
Рублевая доходность указанных фондов, естественно, зависит от колебаний курса рубля. Когда рубль укрепляется, рублевая доходность падает, когда ослабевает – повышается.
UPD: 11.04.2019
С октября 2018 линейка ETF от Finex пополнилась новым фондом FXKZ, следующим за индексом Казахстанской биржи (Kazakhstan Stock Exchange Index (KASE Index). В составе индекса акции 7 крупнейших компаний Казахстана. Валютой фонда является казахстанский тенге. Комиссия за управление фондом составляет 1,39%.
ETF FXRL на акции российских компаний
FXRL инвестирует в акции крупнейших российских компаний и очень похож на ETF, рассмотренные ранее. Информация о том, в какой пропорции покупать акции и какие конкретно, берется не из индекса MSCI, а из индекса РТС, который формирует сама Московская Биржа. Данный индекс отражает изменение суммарной стоимости цен акций крупнейших российских эмитентов с учетом дивидендных выплат.
В индекс РТС (как и в индекс ММВБ, который отражает изменение рублевой цены акций) входят акции 50 компаний:
Однако фонд покупает акции только 30 крупнейших компаний («Газпром», «Сбербанк», «Лукойл», «Магнит», «Норильский Никель», «Роснефть», «ВТБ», «Сургутнефтегаз», «Транснефть», «Северсталь» и др.)
Ликвидности у остальных 20 компаний не хватает, т.е. их нельзя в любой момент купить или продать, не повлияв на цену, поэтому в портфеле просто увеличены доли акций крупных компаний. Точность следования индексу РТС у FXRL вполне приемлемая.
В конкретный момент наблюдения стоимость одной акции FXRL, которая, по сути, отражает целый портфель из акций крупнейших российских компаний, составляла 1869,5 руб.
На горизонте 10 лет динамика рынка наших акций, конечно же, не впечатляет. Доходность индекса РТС за 10 лет составила -44,57%:
Наш рынок как упал в 2008 году, так до сих пор не восстановился, в то время как, например, акции, входящие в индекс MSCI USA не только отыграли потери, но и прибавили в цене:
За период с 01.09.2016 по 01.09.2017 рублевая доходность FXRL составила 6,2%:
Стоит отметить, что акции базового актива номинированы в рублях, поэтому когда мы покупаем или продаем ETF FXRL за рубли, то девальвация или, наоборот, укрепление рубля не будут оказывать влияния на доходность.
В чем особенность ETF на золото FXGD
ETF могут отслеживать цену не только набора акций или облигаций, но также и драгоценных металлов. На Московской Бирже представлен ETF FXGD, который следует за ценой золота.
В отличие от предыдущих ETF, где для следования за индексом использовался физический метод репликации (т.е. там на самом деле покупаются указанные в индексе акции), здесь используется синтетический метод (физически золото не покупается, следование за ценой происходит при помощи других инструментов). Комиссия за управление составляет 0,45% в год:
Следование за ценой золота осуществляется с помощью операции Total Return Swap на золото, при этом не менее 93% денежных средств инвесторов вкладываются в американские казначейские векселя (аналог наших ОФЗ). Подробно про механизм данного синтетического инструмента можно почитать здесь:
Стоит отметить, что ETF, использующие физический метод следования за индексом или ценой, гораздо популярнее тех, которые используют синтетический метод репликации, хоть он в большинстве случаев дешевле и точнее. Физический метод проще и понятнее для инвестора. Ошибка в слежении FXGD за ценой золота составляет всего 0,07%:
Стоимость 1 акции FXGD является самой низкой из всех представленных в линейке ETF на Московской Бирже и составляет сейчас всего 9,08$ (раньше этот ETF был доступен только за рубли, с недавнего времени его можно купить и за доллары США):
Рублевая доходность у этого инструмента, как и у рассмотренных выше, сильно зависит от курса рубля, посмотрите на скачки стоимости акций фонда в начале 2015 и начале 2016 годов:
FXGD является хорошей альтернативой обезличенным металлическим счетам (ОМС), предлагаемым банками. Данный фонд, в отличие, от банка, не сможет раздвинуть разницу между ценой покупки и продажи золота по собственному усмотрению. У FXGD спред минимальный.
FXMM ETF денежного рынка
Очень интересный инструмент, который позволяет получить гарантированную доходность независимо от курса рубля, правда, не очень большую. Инструмент отлично подойдёт для краткосрочного размещения свободных денежных средств, находящихся на брокерском счете.
Данный фонд вкладывается в краткосрочные казначейские облигации США (трежерис). Комиссия фонда составляет 0,49% в год. Доходность данного инструмента по расчётам за последний месяц составляет примерно 7,01% годовых:
В 2016 доходность FXMM была 9% годовых, в 2015 – 12,8%, в 2014 – 5,3%:
Доходность фонда образуется из-за разницы между рублевыми и долларовыми ставками, действующими на межбанковском рынке. Ежедневно происходит одновременная покупка доллара за рубли с поставкой сегодня и его продажа с поставкой завтра по более выгодной цене (вы, наверное, замечали, что на валютной секции курс USDRUB_TOM чуть выше, чем USDRUB_TOD). Профит контрагента заключается в том, что он покупает валюту завтра по зафиксированному сегодня курсу, т.е. он застраховал себя от возможных скачков курса.
На смартлабе есть наглядная картинка, показывающая работу данного фонда:
Вот как выглядит график доходности FXMM. Чем выше разница между ключевыми ставками США и РФ, тем выше будет доходность. Девальвация или укрепление рубля на доходность данного фонда влияния не оказывает:
Сторонники ETF говорят, что инструмент FXMM предпочтительнее ОФЗ, поскольку не всегда можно выйти из ОФЗ без потерь (например, в 2014 году они сильно просели в цене, т.к. была повышена ключевая ставка):
UPD: 11.04.2019
Компания FinEx запустила новый интересный долларовый ETF FXTB, инвестирующий в американские краткосрочные облигации казначейства США, так называемые T-Bills (1-3 месячные). Долларовые доходности этих казначейских векселей практически не колеблются в зависимости от рыночной ситуации и считаются «безопасной гаванью» (рейтинг AAA). Сейчас их доходность составляет примерно 2,4% годовых. Отняв комиссию фонда за управление в 0,2%, получаем примерную долларовую доходность в 2,2% годовых. Новый FXTB можно сравнить с долларовым депозитом в банке.
Купить акции FXTB можно как за доллары, так и за рубли (при ослаблении рубля рублевая цена акции будет пропорционально увеличиваться). В момент наблюдения (11.04.2019) цена одной акции была чуть больше 10$ (644 руб.):
Инструмент доступен в том числе и для покупки на ИИС.
ETF на еврооблигации российских корпоративных эмитентов FXRU и FXRB
На Московской Бирже можно найти два ETF фонда, инвестирующие в еврооблигации крупнейших российских корпоративных заемщиков и банков. Они оба инвестируют в еврооблигации согласно индексу российских корпоративных облигаций EMRUS (Bloomberg Barclays). В алгоритме данного индекса также заложено, что бумаги не могут быть короче 18 месяцев. Когда срок до погашения той или иной еврооблигации становится меньше, она продаётся, а вместо неё покупается более длинная бумага.
В состав индекса сейчас входят 23 различных еврооблигации, самая большая доля в портфеле приходится на VEB-20 — 7,65% (как раз ее мы и выбрали в ):
Самостоятельно составить подобный портфель из еврооблигаций крайне затруднительно, поскольку основная их часть торгуется на внебиржевом рынке и один лот одной еврооблигации составляет 100 000 – 200 000 долларов США.
FXRB отличается от FXRU тем, что у него есть рублевый хедж, который позволяет конвертировать долларовую доходность в рублевую и добавляет дополнительную доходность за счет разницы между рублевой и долларовой ставками на межбанковском рынке (форвардную премию):
Доходность индекса с учётом валютного хеджа составила за год 14,01%, за три года – 49,48% (его использует FXRB):
Доходность индекса Bloomberg Barclays без валютного хеджа составила 5,79%, за три года 21,61% (его использует FXRU):
Раньше FXRU можно было купить только за рубли и динамика цены данного фонда очень походила на динамику изменения курса RUB/USD, поскольку данные изменения более существенны, чем доходность еврооблигаций:
А вот на стоимость FXRB изменение курса RUB/USD влияния не оказывает благодаря хеджированию. В конце 2014 его стоимость упала, т.к. сами еврооблигации просели в цене из-за повышения ключевой ставки и возникшей паники, основанной на том, что заёмщики могут объявить дефолт. Однако потом фонд отыграл все потери:
C недавнего времени FXRU можно купить сразу за доллары и наслаждаться долларовой доходностью от диверсифицированного портфеля еврооблигаций первоклассных заёмщиков. 1 акция FXRU в момент наблюдения стоила 110,47$:
FXRU при желании можно купить и за рубли, как и FXRB. В момент наблюдения 1 акция FXRB стоила 1398 руб., 1 акция FXRU – 6400 руб.
Покупка ETF на ИИС
Никто не запрещает покупать ETF . Единственное, если вы захотите купить ETF за доллары, то возникнут некоторые трудности, поскольку пополнить ИИС можно только рублями, в отличие от обычного брокерского счета. Нужно, чтобы брокер позволял на ИИС торговать на валютной секции и предоставлял доступ к покупке ETF за валюту. Насколько я знаю, пока эти условия есть только у «ВТБ24». Однако комиссии на валютной секции у «ВТБ24» совсем негуманные.
Даже если вы предпочитаете использовать ИИС только для , FXMM с гарантированной доходностью также может быть полезным. Использовать данный инструмент следует во время перерывов между покупками облигаций, чтобы деньги не лежали на брокерском счете без дела.
Интерес представляет и фонд еврооблигаций с валютным хеджем FXRB. С учетом добавления форвардной премии к доходности еврооблигаций, FXRB получается выгоднее ОФЗ. Риск дефолта сразу нескольких эмитентов еврооблигаций, входящих в индекс, не очень большой.
Налогообложение ETF
В плане налогообложения акции ETF ничем не отличаются от обычных акций, скажем «Газпрома» или «Сбербанка». Если мы получили прибыль от продажи бумаги, то нужно будет заплатить налог в 13% (брокер является налоговым агентом и удержит его самостоятельно).
Однако существует налоговая льгота при владении бумагой больше 3-х лет (данная льгота не действует на ИИС). Предельный размер вычета рассчитывается по формуле N*3 млн. руб., где N – это срок владения бумагой. Т.е. если мы продержали бумагу 3 года, то предельный размер вычета будет 9 млн. руб., если 4 года – 12 млн. руб.
Допустим, мы купили акции ETF на 10 млн. руб., продержали их три года и продали за 15 млн. руб. Наша прибыль в 5 млн. руб. меньше предельного размера вычета в 9 млн. руб., и налоги с этой суммы нам платить не нужно.
На ИИС можно выбрать налоговый вычет от положительного финансового результата, в этом случае также не нужно будет платить налоги с дохода от продажи ETF.
Риски инвестирования в ETF от компании FinEx
Схема обращения ETF выглядит немного запутано: сама компания, выпускающая акции, ирландская, управляющая компания английская, а администратором фонда является американский банк, есть ещё какие-то авторизованные участники, аудиторы и пр. Однако на самом деле это означает, что ETF находятся под множественным контролем и риск мошенничества сводится к минимуму.
В конце концов, Московская Биржа и наш Регулятор (ЦБ РФ) наверняка многократно перепроверили всю схему, прежде чем допустить к торгам акции ETF, к тому же фонды FinEx разрешено приобретать в состав пенсионных накоплений и резервов:
Неприятный осадок оставил недавний отзыв лицензии у российской «УК ФинЭксПлюс», основной задачей которой была популяризация ETF (ещё данная компания имела возможность осуществлять подписку и погашение акций на внебиржевом рынке). Правда, потом лицензию снова выдали. Стоит отметить, что в это время акции ETF от FinEx можно было также спокойно купить или продать на бирже, маркетмейкер работал в штатном режиме:
Основной риск я вижу в том, что пока в ETF фонды от FinEx инвестировано не очень много денежных средств, т.е. их ежегодной комиссии в 0,45-0,95% может не хватить для поддержания всей инфраструктуры. На Западе непопулярные фонды расформировывают, базовый актив продаётся, а держателям акций возвращаются деньги. У нас пока такой процедуры не было, и, надеюсь, не будет. Конечно, если что-нибудь случится с Bank of New York Mellon, то держателей акций FinEx, наверняка, ничего хорошего не ждёт.
Не позднее 12 мая 2018 «ПСБ» рекомендует перевести эти ценные бумаги к другому брокеру или продать их. С 15 мая данные ценные бумаги перейдут с торгового раздела счета депо в основной, т.е. после этой даты их можно будет только перевести:
Причём нет никакого упоминания, что «Промсвязьбанк» готов перевести ценные бумаги бесплатно. Так что за перевод каждого выпуска придётся раскошелиться примерно на 400-800 рублей (точную стоимость перевода для каждого выпуска нужно уточнять у брокера), и это ещё без учёта комиссии принимающей стороны. Если иностранные ценные бумаги куплены на ИИС в «ПСБ», и нет желания их продавать, то необходимо переводить весь ИИС к другому брокеру.
Вывод
Прежде всего, стоит напомнить, что доходность в прошлом не гарантирует доходности в будущем.
Какой конкретно ETF купить и какому индексу лучше всего довериться, никто точно не знает. Однако принято считать, что на длинном горизонте рынки всё-таки растут.
Для развлечения можете воспользоваться финансовым автопилотом , разработанным компанией ООО «УК «ФинЭкс Плюс», программа бесплатно составит портфель из ETF, учитывая вашу терпимость к риску и финансовые цели. Мою готовность рисковать сайт оценил в 4 балла из 10.
Вот предложенный портфель. Вполне ожидаемо почти половину его заняли еврооблигации с рублевым хеджем FXRB:
Если терпимость к риску поднять до 10, то доля ETF на облигации заметно снижается, зато резко возрастает доля акций (90% от портфеля):
Думаю, принимать данные портфели как руководство к действию не стоит, но для общих ориентиров они вполне подойдут.
Также полезно будет посмотреть какие-нибудь вебинары на тему инвестирования, которые организует почти каждый брокер. Бесплатные или недорогие курсы иногда проводят частные опытные инвесторы (найти их можно на сайте школы инвестирования «Красный Циркуль» ).
Различные исследования доказывают, что лишь немногие трейдеры обыгрывают рынок на горизонте 3-5 лет. Честно говоря, я солидарен с теми, кто считает, что пассивный вариант инвестирования в итоге оказывается эффективнее активного.
Инструмент ETF, на мой взгляд, очень нужный и полезный, особенно для долгосрочного инвестирования. Благодаря ему можно значительно диверсифицировать свой портфель, приложив при этом минимум усилий. Комиссии у ETF действительно низкие.
comments powered by HyperComments