Введение…3

1. Экспресс-анализ бухгалтерской финансовой отчетности

1.1. Последовательность проведения экспресс-анализа бухгалтерской отчетности… 5

1.2. Методика экспресс-анализа показателей финансовой отчетности…14

2. Комплексный деятельности предприятия

2.1. Анализ эффективности использования основного капитала…17

2.2. Анализ использования трудовых ресурсов…25

2.3. Анализ производства и реализации продукции…35

2.4. Анализ себестоимости продукции… 43

2.5. Анализ финансовых результатов деятельности…55

2.6. Комплексный анализ деятельности предприятия…65

Заключение… 67

Библиографический список… 68

Выдержка из текста

Введение

Большинство предприятий в современных условиях встают перед необходимостью объективной оценки финансового состояния, платежеспособности и надежности своих партнеров, постоянного контроля за качеством расчетно-финансовых операций и платежной дисциплины. Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют результаты анализа финансово-хозяйственной деятельности для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Политика управления организацией не может успешно реализовываться лишь на основе благих пожеланий и администрирования. Нужны финансовые инструменты и механизмы влияния на производственную систему, воздействие через финансовые рычаги, регулирование через финансовые потоки, которые используются в финансовой политике. Поэтому успех политики управления производственной системой определяется финансовой политикой.

Целью данной работы является хозяйственной деятельности предприятия. Чтобы достичь поставленной цели, в настоящей работе будут рассмотрены наиболее важные моменты и направления в проведении анализа, как теоретически, так и практически.

Исходя из поставленных целей, можно сформировать задачи:

— анализ эффективности использования основного капитала
анализ использования трудовых ресурсов
анализ производства и реализации продукции
анализ себестоимости продукции
анализ финансовых результатов деятельности
комплексный анализ деятельности предприятия

Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов, инвестиций и нововведений, руководству нужна постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатом отбора, анализа, оценки и концентрации исходной информации. Необходимо аналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

1. Экспресс-анализ бухгалтерской финансовой отчетности предприятия

1.1. Последовательность проведения экспресс-анализа бухгалтерской отчетности

Экспресс-анализ представляет собой способ диагностики экономического состояния объектов хозяйствования на основе финансовой отчетности и расчетов показателей по алгоритмам их взаимосвязей с использованием компьютерных информационных технологий.

Цель экспресс-анализа — оперативная обобщенная оценка результатов хозяйственной деятельности и финансового состояния объекта по основным аналитическим показателям и методикам их расчета.

Последовательность экспресс-анализа такова:

просмотр отчета по формальным признакам;

ознакомление с заключением аудитора;

выявление «больных» статей в отчетности и их оценка в динамике;

ознакомление с ключевыми индикаторами;

чтение пояснительной записки (аналитических разделов отчета);

общая оценка имущественного и финансового состояния по данным баланса;

формулирование выводов по результатам анализа.

Просмотр отчета по формальным признакам. Смысловая нагрузка этой, на первый взгляд совершенно формальной, неаналитической процедуры, в ходе которой оцениваются объем и качество отчета, удобство его структурирования, наличие минимального набора требуемых отчетных форм, наличие и полнота аналитических расшифровок, доступность и трактуемость приводимых аналитических индикаторов и т. п. , состоит в следующем.

Культура составления отчета является немаловажным фактором успешного ведения бизнеса как с позиции самой компании, подготовившей отчет, так и с позиции ее внешних контрагентов.

Во-первых, хорошо структурированный отчет позволяет руководству предприятия и его владельцам по-новому взглянуть на состояние дел на предприятии, достигнутые результаты финансово-хозяйственной деятельности, определиться с перспективами ее развития.

Во-вторых, для контрагентов предприятия все в большей степени становится основным информационным документом, подтверждающим возможность и экономическую целесообразность взаимодействия с данным предприятием.

В-третьих, отчет является своеобразным способом рекламы деятельности. Нередко первым шагом фирмы-контрагента при установлении производственных контактов является запрос о возможности ознакомления с годовым бухгалтерским отчетом потенциального партнера, поэтому от того, насколько грамотно и привлекательно составлен отчет, может в значительной степени зависеть результат предстоящих переговоров о сотрудничестве.

Правило: прежде чем подписывать контракт, ознакомься с последним годовым отчетом потенциального контрагента — является непреложной истиной для любого искушенного бизнесмена.

Иными словами, является своеобразной визитной карточкой предприятия — по ней составляют первое, иногда решающее, представление о предприятии. Причины неудовлетворительно или небрежно составленного (по формальным и содержательным признакам) отчета, конечно, могут быть сформулированы, однако в любом случае они мало извинительны.

Логика рассуждений стороннего аналитика (поставщика, кредитора и др.) совершенно очевидна: если потенциальный контрагент, отчет которого просматривается в данный момент, даже не может представить в нормальном виде свою «визитную карточку» (нет времени, не считает главным, жаль денег на оформление, обычная небрежность и т. п.), то вряд ли можно быть уверенным в деловой состоятельности такого партнера. В бизнесе нет мелочей, тем более если речь идет о годовом отчете как формальном подтверждении финансовой состоятельности предприятия.

Ознакомление с заключением аудитора. Существует несколько

Список использованной литературы

1.Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. — М.: Финансы и статистика, 1998

2.Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие. — М.:ИНФРА-М, 2005

3.Богатко А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта. — М.: Финансы и статистика, 2000

4.Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. — Мн.: ИП «Экоперспектива», 2000

5.Сивкова А.И. Пратикум по анализу финансово-хозяйственной деятельности для студентов колледжей и вузов. — Ростов н/Д:изд-во «Феникс», 2001

6.Чуев И.Н., Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности. Учеб. пособие. — 2004 (сер. «Высшее образование»)

Экспресс-анализ бухгалтерской отчетности ООО «Ритуал» представляется следующими основными направлениями:

- анализ структуры баланса;
- анализ динамики баланса за 2 года;
- анализ динамики финансовых результатов.

Анализ структуры бухгалтерского баланса ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы представлен в таблице 1.

Таблица 1 Анализ структуры бухгалтерского баланса ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы

Показатель			Изменение, +/-


Внеоборотные активы
Основные средства
Доходные вложения
Оборотные активы

Дебиторская задолженность


Капитал и резервы
Собственный капитал
Добавочный капитал
Резервный капитал
Нераспределенная прибыль
Долгосрочные обязательства
Краткосрочные обязательства
Заемные средства
Кредиторская задолженность

За последние 2 года в структуре активов ООО «Ритуал» преобладают внеоборотные активы, их доля в 2013 году составляла 58,2%, в 2014 году - снизилась до 51,9%. В структуре внеоборотных активов большую долю составляют основные средства, их доля в общей структуре активов в 2013 году составила 54,3%, в 2014 году - снизилась до 48,5% за счет повышения износа оборудования. Доля доходных финансовых вложений в 2013 году составляла 3,9%, в 2014 году - снизилась до 3,4%. Доля оборотных активов в структуре баланса за последний год выросла. В 2013 году она составляла 41,8%, в 2014 году - возросла до 48,1%. В структуре оборотных активов основную часть составляют запасы, их доля в общем числе активов составляла в 2013 году 32,8%, в 2014 году - снизилась до 23,1%. Это снижение произошло за счет роста доли дебиторской задолженности на 4,3% и удельного веса денежных средств и эквивалентов - на 11,7%.

В структуре пассивов ООО «Ритуал» за 2 года преобладает капитал, динамика удельного веса положительная. В 2013 году доля капитала и резервов составляла 75,7%, в 2014 году выросла до 81,8%. Рост удельного веса капитала и резервов в валюте баланса произошел за счет увеличения доли нераспределенной прибыли, которая в 2013 году составляла 1% от всех пассивов, в 2014 году - выросла до 14,1%. В структуре пассивов отсутствуют долгосрочные обязательства. Доля краткосрочных обязательств в 2013 году составляла 24,3%, в 2014 году - снизилась до 18,2%. Снижение произошло за счет падения уровня заемных внешних краткосрочных обязательств на 6,1%.

Анализ динамики бухгалтерского баланса ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы представлен в таблице 2.

Таблица 2 Анализ динамики бухгалтерского баланса ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы

Показатель	Изменение
		Темп прироста, %

Внеоборотные активы
Основные средства
Доходные вложения
Оборотные активы

Дебиторская задолженность
Денежные средства и эквиваленты

Капитал и резервы
Собственный капитал
Добавочный капитал
Резервный капитал
Нераспределенная прибыль
Долгосрочные обязательства
Краткосрочные обязательства
Заемные средства
Кредиторская задолженность

Валюта баланса в отчетном периоде выросла на 11,1%. По активам этот рост произошел по разделу оборотных активов, стоимость которых выросла на 27,7% по сравнению с 2013 годом. Это произошло за счет роста дебиторской задолженности на 73,5% по сравнению с предыдущим годом и ростом денежных средств (прирост составляет более чем в 10 раз). Стоимость внеоборотных активов по сравнению с предыдущим годом снизилась на 9 тыс. руб. (0,9%) за счет снижения стоимости основных средств. Стоимость доходных вложений в отчетном году не изменилась.

Рост пассивов произошел за счет роста капитала и резервов на 20% по сравнению с предыдущим годом. Это произошло за счет роста нераспределенной прибыли на 257 тыс. руб. (более, чем в 15 раз). Стоимость краткосрочных обязательств снизилась на 72 тыс. руб. (16,9%) по сравнению с 2013 годом за счет снижения заемных средств срочного погашения.

Таким образом, структура баланса ООО «Ритуал» на конец 2014 года оптимальная с точки зрения ликвидности и сбалансированности. Динамика баланса за последний год положительная.

Анализ динамики финансовых результатов ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы представлен в таблице 3.

Таблица 3 Анализ динамики финансовых результатов ООО «Ритуал» за 2013-2014 годы

В отчете о финансовых результатах ООО «Ритуал» не учитывается налог на прибыль, поскольку организация является плательщиком единого налога на вмененный доход. За последний год выручка предприятия имеет отрицательную динамику - в 2014 году она снизилась на 9,4% (377 тыс. руб.) по сравнению с предыдущим годом. Однако снижение себестоимости имеет более высокое значение - в 2014 году оно составило 15,4% (634 тыс. руб.). Это говорит о политике снижения текущих расходов. В отчете о финансовых результатах отсутствуют коммерческие и управленческие расходы, которые, согласно учетной политике предприятия, распределяются в состав производственных расходов.

Кроме того, в 2013-2014 годах у предприятия отсутствовали прочие доходы и расходы. Таким образом, величины валовой прибыли, прибыли от продаж, налогооблагаемой и чистой прибыли равны между собой. В 2013 году величина чистой прибыли составляла 18 тыс. руб., в 2014 году - выросла до 275 тыс. руб. (более, чем в 15 раз).

Данные отчета о финансовых результатах показывают, что предприятию необходимо улучшить политику сбыта для роста реализации своих услуг.

Цель анализа финансовой отчетности сторонней компании состоит в оценке ее кредитоспособности, платежеспособности и инвестиционной привлекательности. Эти данные нужны для принятия важных управленческих решений. Но у всех своя методика анализа. О методике экспресс-анализа финансовой отчетности читайте в этой статье.

Методика экспресс-анализа финансовой отчетности применяется в условиях ограниченной первичной информации и ограниченных временных рамках. Это его особенность. Несмотря на то что любой бухгалтерской отчетности присущи определенные ограничения, часто доступна только информация, содержащаяся в форме №1 (бухгалтерский баланс) и форме №2 (отчет о прибылях и убытках) бухгалтерской отчетности.

Разберем методику анализа финансового состояния организации на конректном примере. В нашем распоряжении есть годовой бухгалтерский баланс (таблица №1) и отчет о прибылях и убытках (таблица №2) компании «Дельта».

Цель анализа показателей финансовой отчетности - определить, насколько велики риски сотрудничества с данной компанией при включении ее в состав группы, насколько могут быть полезны данные бухгалтерской отчетности и какие выводы о компании на основании имеющихся в этих двух формах данных можно сделать.

Экспресс-анализ финансовой отчетности

До момента начала любых расчетов давайте просто посмотрим на статьи отчетности, и проведем визуальное сравнение данных текущего периода с прошлым и выявим проблемные статьи.

Таблица. Анализ показателей финансовой отчетности

Раздел/статья	Выводы
	Увеличение числового показателя	Уменьшение числового показателя
Внеоборотные активы	Скорее всего это свидетельствует о приобретении имущества или осуществления инвестиций в строительство. Если по какой-либо из статей данного раздела произошло значительное увеличение необходимо обратить внимание на статьи обязательств с целью установить за счет каких средств (собственных/заемных (долгосрочных или краткосрочных)) были осуществлены эти капвложения.	Снижение может означать как продажу основных средств, так и начисление амортизации, то есть физическое устаревание основных производственных фондов.
Если в составе внеоборотных активов присутствует незавершенное строительство, нужно учитывать что эти активы могут иметь ценность только в том случае, если инвестиции в строительство будут продолжены. Если из-за кризиса инвестиции будут заморожены, реальная стоимость этих активов будет значительно ниже балансовой.
Обратимся к нашему примеру, как мы видим раздел внеоборотных активов представлен статьей «основные средства», за год значение статьи уменьшилось незначительно, на основании этого можно сделать вывод, что скорее всего компания не покупала новых и не продавала старые основные средства, а снижение произошло в результате начисления амортизации по действующим основным средствам.
Оборотные активы. Запасы	Большое количество запасов и их ежегодный рост может свидетельствовать о затоваривании.	Регулярное уменьшение запасов может свидетельствовать как о снижении деловой активности, то есть сворачивании деятельности, так и о нехватке оборотных средств для закупки необходимого количества запасов.
Во втором разделе баланса необходимо обратить внимание на такую статью, как НДС по приобретенным ценностям. Если сумма налога, отраженная по данной статье достаточно большая и продолжает увеличиваться, то велика вероятность того, что у компании существуют какие-то причины на уменьшение налоговых платежей (непредъявление НДС к возмещению из бюджета). Этими причинами могут быть: неудовлетворительная организация документооборота в компании, низкое качество налогового учета, закупка товара (продукции) по завышенным ценам или у неблагонадежных поставщиков. Налоговые риски такой компании следует считать высокими.
Дебиторская задолженность. Эту статью баланса лучше рассматривать в совокупности с показателем выручки из формы 2.	Если увеличение дебиторской задолженности связано с ростом продаж, то можно сделать вывод, что рост выручки компании был обеспечен изменением кредитной политики компании – увеличением срока предоставления товарного кредита. Если увеличение происходит на фоне снижения выручки, то можно сделать вывод о том, что несмотря на изменение кредитной политики в лучшую для клиентов сторону, компании не удалось удержать своих покупателей. Это свидетельствует о повышении операционных рисков компании.	Если уменьшение по этой статье происходит на фоне увеличения выручки, то можно сделать вывод о том, что покупатели компании стали раньше оплачивать свои счета, то есть произошло сокращение дней отсрочки или часть товара оплачивается по предоплате (и покупатели приняли это изменение кредитной политики). Если же выручка компании уменьшилась, то соответственно уменьшилась и задолженность покупателей.
В составе дебиторской задолженности также могут присутствовать выплаченные авансы, связанные со строительством или приобретением основных средств, то есть такая «дебиторка» в будущем превратиться или в основные средства или в незавершенное строительство, но никак не в денежные средства.
Денежные средства.	Как увеличение, так и уменьшение числового показателя по данной статье не позволяет нам сделать каких-либо значимых выводов.
Посмотрим на второй раздел нашего баланса. Наиболее значительную сумму составляют запасы, их стоимость увеличилась. Так как мы не можем сказать хорошо это или плохо необходимо продолжить дальнейший анализ по этой статье, то есть провести вертикальный анализ и рассчитать коэффициент оборачиваемости . Непредъявленный к вычету налог на добавленную стоимость на конец года составил более 17 миллионов рублей, и по сравнению с прошлым периодом эта сумма увеличилась, на основании этого можно сделать вывод о наличии у компании налоговых рисков. Дебиторская задолженность увеличилась на фоне снижения выручки. Необходим дальнейший анализ по этой статье.
Капитал и резервы. Уставный капитал.	Как правило, изменение по этой статье происходит лишь в том случае, если имела место перерегистрация компании, связанная с увеличением/уменьшением уставного капитала по каким-либо причинам (в том числе смена собственника).
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).	На данном этапе анализа смотрим на наличие суммы по этой статье, если отражен убыток, то эту статью относим к проблемной. Для более детального анализа данных, представленных в балансе недостаточно.
У анализируемой нами компании уставный капитал не изменился; сумма нераспределенной прибыли увеличилась, значит увеличился и собственный капитал компании.
Кредиты и займы.	На основании баланса мы можем констатировать наличие краткосрочных или долгосрочных займов у компании, увеличилась их сумма или снизилась. Для каких-либо выводов об обоснованности привлечения кредитных ресурсов и их эффективности на данном этапе информации недостаточно.
Краткосрочные заемные средства анализируемой нами компании увеличились.
Кредиторская задолженность. Анализируем по видам задолженности.	Увеличение задолженности перед поставщиками может свидетельствовать как о задержке платежей, то есть о нарушении компанией своих обязательств по платежам, так и о наличии договоренностей на увеличение сроков отсрочки в результате сохранения объемов закупок, оплаты в срок, наличии хороших взаимоотношений. Увеличение задолженности перед налоговыми органами может свидетельствовать о повышении налогового риска компании.	Уменьшение «кредиторки» может свидетельствовать как о более жесткой кредитной политике поставщиков, так и досрочном выполнении компанией своих платежных обязательств. Снижение задолженности по налоговым платежам показывает как своевременность выполнения налоговых обязательств, так и меньшее начисление налогов в следствие снижения деловой активности.
Кредиторская задолженность анализируемой компании выросла, в основном это произошло за счет увеличения задолженности перед поставщиками, а также увеличения налоговых обязательств. Увеличение кредиторской задолженности произошло на фоне увеличения запасов компании. На основании этого можно сделать предварительный вывод о том, что скорее всего приобретенные запасы были куплены с отсрочкой платежа и срок оплаты на момент составления отчетности не наступил. Для более полного анализа необходимо посмотреть изменение структуры обязательств, то есть просчитать долю кредиторки и проанализировать оборачиваемость. То есть для более обоснованных выводов по финансовому состоянию компании нам необходим вертикальный анализ и анализ коэффициентов.

Данные баланса позволяют также предварительно оценить платежеспособность компании на отчетную дату. Для этого сопоставим стоимость оборотных средств с величиной краткосрочных обязательств (722426-694696=27730), полученный результат можно назвать «запасом прочности» фирмы по платежеспособности.

Вертикальный и горизонтальный анализ финансовой отчетности

При анализе формы 2 лучше прибегнуть к горизонтальному и вертикальному анализу.

Горизонтальный анализ подразумевает сравнение каждой статьи с предыдущим периодом Вертикальный анализ финансовой отчетности предприятия касается структуры финансовых показателей с выявлением влияния каждой статьи на результат.

Необходимо обратить внимание на следующие моменты: если увеличилась выручка, то увеличение себестоимости реализованных товаров (продукции) – нормально, а вот если увеличение себестоимости реализованных товаров и управленческих расходов произошло на фоне снижения выручки или ее неизменности – это должно насторожить аналитика, так как при сохранении такой тенденции в будущем у компании могут возникнуть проблемы с эффективностью бизнеса.

Расчетные данные, а также формы баланса и отчета о прибылях и убытках представлены в таблицах 1, 2

Текущие (оборотные) активы в своей сумме превысили текущие (краткосрочные) обязательства на 14390 тыс. руб. (682128-667738) в 2014 и на 27730 тыс. руб. (722426-694696) в 2015 году, что явно свидетельствует о платежеспособности компании. Однако, не все так просто. Как видим в составе имущества компании присутствуют такие статьи, как расходы будущих периодов и налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям. Более того, остатки по этим статьям увеличиваются. Представим себе ситуацию, что в определенной период времени у компании возникнет необходимость срочно погасить все свои обязательства перед кредиторами, и она вынуждена продать свои текущие активы. Расходы будущих периодов проданы быть не могут, это не имущество, поэтому, на мой взгляд, представляется достаточно разумным не принимать во внимание данную статью при определении платежеспособности компании.

Аналогичная ситуация со «входящим» НДС: какова вероятность предъявления его к возмещению из бюджета, если он на сегодняшний день не был возмещен? Здесь могут быть два подхода, назовем их консервативный и лояльный. При консервативном подходе, я рекомендую не учитывать сумму входного НДС при анализе платежеспособности и ликвидности компании. При более лояльном подходе, можно снизить сумму обязательств по налоговым платежам на сумму «входного» НДС. В случае, если сумма «входного» НДС превосходит сумму налоговых обязательств (как в нашем примере), оставшуюся сумму НДС предлагаю в расчетах не учитывать. Для этого подхода так же есть разумное объяснение: возмещение НДС из бюджета достаточно продолжительно по времени (только на камеральную проверку по НК отводится 90 дней) и связано с возникновением дополнительных налоговых рисков и, что не исключено, судебных разбирательств.

Таблица 3. Изменение платежеспособности компании с учетом перечисленных замечаний

Показатели	Консервативный подход		Лояльный подход
Показатели	2014 год	2015 год	2014 год	2015 год
Оборотные активы	682128	722426	682128	722426
минус расходы будущих периодов	1415	2600	1415	2600
минус «входящий» НДС	16580	17044	16580	17044
= Текущие активы (ТА)	664133	702782	664133	702782
Краткосрочные обязательства	667738	694696	667738	694696
минус задолженность по налоговым платежам	–	–	2638	5964
= Текущие обязательства (ТО)	667738	694696	665100	688732
Разница между ТА и ТО	-3605	8086	-967	14050

Как видим, и при первом, и при втором подходе, платежеспособность компании в 2015 году значительно улучшилась.

2.1 Экспресс - анализ бухгалтерской отчетности

Цель экспресс-анализа - оперативная обобщенная оценка результатов хозяйственной деятельности и финансового состояния объекта по основным аналитическим показателям и методикам их расчета.

Последовательность экспресс-анализа такова:

Просмотр отчета по формальным признакам;

Ознакомление с заключением аудитора;

Выявление «больных» статей в отчетности и их оценка в динамике;

Ознакомление с ключевыми индикаторами;

Чтение пояснительной записки (аналитических разделов отчета);

Общая оценка имущественного и финансового состояния по данным баланса;

Формулирование выводов по результатам анализа.

Экспресс-анализ дает общее представление о деятельности организации и позволяет оперативно оценивать экономическое положение ее через основные экономические показатели.

Методика экспресс-анализа может включать: анализ платежеспособности предприятия, анализ структуры имущества и средств, вложенных в него, анализ оборачиваемости оборотных средств, анализ деловой активности и эффективности управления и других показателей.

Наиболее показателен в аналитическом плане расчет ключевых индикаторов (табл. 1 - 4).

Таблица 1. Оценка имущественного положения организации, тыс. р.

Таблица 2. Оценка финансового положения организации

Показатель	Комментарий	Отчетный год
		Начало года	Конец года
1. Величина собственных средств, тыс. р.	Раздел III пассива + доходы будущих периодов
2. Доля собственных средств в общей сумме источников	Отношение собственного капитала к общей величине источников
3. Коэффициент текущей ликвидности	Текущие активы/текущие пассивы
4. Коэффициент задолженности	Заемный капитал/собственный капитал
5. Доля собственных оборотных средств в активах	(Собственный капитал + долгосрочные пассивы- внеоборотные активы)/ пассивы
6. Доля долгосрочных заемных средств в общей сумме источников	Отношение долгосрочных обязательств к общей величине источников
7. Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов	Собственные оборотные средства/запасы

Таблица 3. Оценка прибыльности деятельности организации

Таблица 4. Оценка эффективности использования экономического потенциала организации, %

При беглом чтении баланса видно, что баланс в отчетном году является «здоровом», безубыточном. В предыдущем году имелся непокрытый убыток. Удельный вес основных средств в общей сумме активов за анализируемый период не изменился, т.к. основные средства в балансе не использовались. На конец анализируемого периода в источниках преобладают собственные средства, т.е. организация может считаться финансово устойчивой. Организация обладает собственными оборотными средствами, т.е. способна часть оборотных активов профинансировать за счет собственных источников. Организация является ликвидной, т.к. оборотные активы превышают краткосрочные обязательства (коэффициент текущей ликвидности >1). Показатели эффективности хозяйственной деятельности улучшаются, т.к. прибыль растет быстрее, чем расходы организации.

Анализ бухгалтерской отчётности предприятия и пути его дальнейшего развития

При условии соблюдения всех требований, предъявляемых к бухгалтерской отчётности, она имеет широкие аналитические возможности. Анализ данных бухгалтерского баланса позволяет: - проанализировать состав...

Анализ и оценка финансового состояния предприятия на основе чтения и анализа бухгалтерской отчетности

Имущество предприятия за истёкший период выросло на 1828319 тыс.руб, что составило увеличение на 24%...

Анализ финансово-хозяйственной деятельности

Цель экспресс-анализа - получение оперативной, наглядной и простой оценки финансового состояния предприятия и динамики его развития...

Анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО "Курганский машзавод"

Финансовое состояние фирмы диагностируется на основе использования системы показателей, отражающих наличие, размещение, использование, движение финансовых ресурсов предприятия в денежном выражении...

Анализ финансового состояния ОАО "Энергосбытовая компания Восток"

Таблица 1.4...

Анализ финансового состояния ООО ПТК "ТАК"

В соответствии с п.7 ст. 1 Федерального закона «Об аудиторской деятельности» финансовый анализ организации является услугой, связанной с аудиторской деятельностью...

Анализ финансового состояния предприятия

Отчетность представляет собой систему показателей, отражающих результаты хозяйственной деятельности организаций за отчетный период. Она является завершающим этапом учетной работы...

Анализ финансового состояния предприятия: 5 полных этапов + практический пример анализа+4 основных показателя финансового состояния организации.

Управление предприятием – большая ответственность. Чтобы не допускать ошибок в своей деятельности, необходимо проводить постоянный анализ и коррекцию финансовых показателей компании.

Сегодня мы разберем, как правильно проводить экспресс анализ финансового состояния предприятия.

Практический пример поможет решить моменты, что могут вызвать затруднения на различных этапах исследования.

Общие принципы анализа финансового состояния предприятия

Понять экономические возможности предприятия, его кредитоспособность и инвестиционный потенциал – одни из основных целей анализа.

Полученные данные помогут своевременно принимать правильные решения руководителям компаний.

Каждая организация имеет свои приоритеты в анализе отчетности, но общий алгоритм остается неизменен:

№	Раздел анализа	Показатели
1	Оценка имущественного состояния	1. Доля основных средств в общей сумме активов. 2. Коэффициент износа основных средств.
2	Оценка ликвидности	1. Коэффициент абсолютной ликвидности. 2. Коэффициент промежуточной ликвидности. 3. Коэффициент текущей ликвидности
3	Оценка финансовой устойчивости	1. Коэффициент автономии. 2. Коэффициент финансовой зависимости. 3. Коэффициент финансовой устойчивости. 4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами. 5. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств. 6. Коэффициент маневренности собственных средств.
4	Оценка деловой активности	1. Коэффициент общей оборачиваемости. 2. Коэффициент оборачиваемости основных фондов. 3. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств. 4. Коэффициент оборачиваемости запасов. 5. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. 6. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности.
5	Оценка рентабельности	1. Рентабельность активов. 2. Рентабельность продаж. 3. Рентабельность продукции. 4. Рентабельность собственного капитала.
6	Оценка положения предприятия на рынке ценных бумаг	1. Прибыль на акцию. 2. Коэффициент "цена/прибыль". 3. Коэффициент "цена/выручка". 4. Коэффициент котировки акций.

Список основных пунктов для проведения процедуры показан в таблице выше.

По усмотрению руководящих позиций бухгалтерии, расчет состояния может производиться не по всем параметрам. В оборот берутся лишь разделы, где возможны финансовые проблемы, которые необходимо выявить и решить в наиболее сжатые сроки.

1) Измерение показателей ликвидности в анализе финансового состояния предприятия

К важным составляющим анализа состояния следует отнести платежеспособность фирмы и её ликвидность.

Термин «платежеспособность » подразумевает наличие финансового обеспечения для погашения непредвиденных статей расходов фирмой. Кредиторы в первую очередь обращают внимание на этот раздел.

Ликвидность — комплексный раздел, сигнализирующий о возможности погашения задолженностей при любых исходах, даже с задержками по времени.

Показателем наличия служит преобладание активных средств над пассивными в финансовом состоянии организации.

Система ликвидности содержит:

коэффициент состояния ликвидности;
показатель устойчивости организации;
значение деловой активности;
эффективность деятельности организации.

Расчет коэффициентов предоставляет возможность оценивать состояние конкурентоспособности предприятий, имеющих одну направленность в сфере работы.

*Рис.1. Относительные значения ликвидности

Более детальный анализ состояния позволят провести дополнительные коэффициенты, представленные на Рис. 1.

Глобальное положение дел в платежеспособности предприятия покажет значение покрытия общей ликвидности (Ктл).

Промежуточные значения этого показателя следует держать в пределах 0,7-0,9, а для розничных продаж допустимый предел снижения составляет 0,5.

Эти параметры содержат информацию о возможности компании погасить на текущий момент.

Самый требовательный к себе – коэффициент по абсолютной ликвидности. Его значение не должно опускаться ниже отметки 0,3.

2) Расчет устойчивости предприятия в финансовом плане

Проводя исследование экономических показателей предприятия, нельзя обойти стороной состояние финансовой устойчивости организации.

Более детально на Рис.2:

*Рис.2 – Значения состояния финансовой устойчивости

Коэффициент автономии (Кавт) всегда должен располагаться выше 0.5. Доверие инвестиционных учреждений и экспертов напрямую зависит от состояния текущего параметра.

Вытекающие характеристики по финансовой зависимости (Кфз) и отношению взятых денежных средств в долг к размеру наличности на счету (Ксас) колеблются в пределах 0,9 — 1.

значение, обратное параметру автономии;
от 1 вычесть Кавт.

Держать вас в курсе по количеству свободных средств на текущий момент будет параметр маневренности (Кмсс). Оптимальным для него будет значение 0,5.

3) Расчет деловой активности

Ресурсоотдачу и оборот денежных средств удобней всего будет посчитать, используя формулы на Рис. 3:

*Рис 3 – Значения по деловой активности

В зависимости от отрасли, в которой работает ваша фирма, общая отдача (d1) может принимать аномально низкие либо высокие характеристики.

Дело в том, что тяжелое производство с большим объемом трат ресурсов всегда будет показывать результаты ниже, чем при общего потребления.

Оборот денежных ресурсов оценивается:

Скоростью .

Сколько раз вложенные деньги успеют вернуться вкладчику за анализируемый период.

Периодом .

За какой промежуток времени деньги сделают полный оборот и вернуться вкладчику 1 раз.

Насколько исчерпан денежный ресурс ваших дополнительных источников финансирования, даст знать характеристика – фондоотдача (d2).

Непредвиденные расходы могут снизить показатель фондоотдачи, но, если ресурсы используются на улучшение технической базы, результат может себя вполне окупить в будущем.

4) Измерение рентабельности предприятия

Чтобы понять, насколько ваша фирма прибыльна, при анализе используют понятие рентабельности предприятия.

*Рис. 4 – Значение рентабельности организации

Все характеристики этого направления рассчитываются по одному принципу: в числителе значения прибыли, а в знаменателе — траты на производство товара.

Выше рентабельность – лучше дела у .

Иногда значение не всегда на 100% дает объективную информацию. Причиной тому может быть долгосрочное инвестирование — цифры ниже реального состояния предприятия.

Когда окупилось 2-3 рискованных проекта, значение, наоборот, возрастает, хотя на самом деле особых изменений в экономическом плане не произошло.

Если у вас не частный бизнес, а открытое акционерное общество, то, помимо стандартной бухгалтерской отчетности, следует использовать информацию с внешнего рынка.

Это поможет с независимой точки зрения оценить прибыльность и перспективы развития вашего бизнеса.

Экспресс анализ финансового состояния предприятия на примере

Пусть у нас имеются данные по какому–либо обществу с ограниченной ответственностью. На его основании мы будем проводить анализ финансового состояния предприятия за определенный отчетный период.

Этап 1: Общая характеристика предприятия.

Прежде чем приступить к разбору основных показателей, бухгалтер должен составить краткий обзор деятельности организации.

Составляющие общего анализа:

тип экономической деятельности;
состав управляющего аппарата;
структура производства;
основные службы.

Информация должна в полной мере отображать все ключевые моменты в работе . Вступительная часть не должна быть объемной – отобразите только главное.

Этап 2: Анализ материального состояния.

Эти показатели отображают размеры денежных средств у предприятия на хозяйственные нужды.

Их процент в общем банке организации на текущий период.

Анализ требуется как в личных целях, так и для отчетности государственным органам.

Он дает возможность отследить финансовые риски при проведении сделок на всех этапах функционирования предприятия.

Этап 3: Анализ положения финансов.

Помогает выявить неблагоприятные ситуации в развитии бизнеса.

Точные расчёты при помощи элементов финансового анализа позволяют с 90% вероятности определить возможность наступления банкротства.

Для полноценного проведения этой процедуры потребуются бухгалтерская и налоговая отчетности за исследуемый временной промежуток.

Этап 4: Рентабельность предприятия.

Поможет проанализировать, насколько эффективно фирма ведет свою деятельность.

Требуется для определения статей по сокращению финансирования и оптимизации процесса продажи товаров.

Чтобы ваше предприятие выходило в плюс, статьи должны перекрывать все имеющиеся статьи расходов за анализируемый период.

На примере чистая прибыль говорит о высоких показателях рентабельности организации.

Этап 5: Поиск слабых мест в финансовых отчетах.

Заключительный шаг, позволяющий заранее выявить проблемы в состоянии предприятия и закрыть эти бреши.

Конечные данные по экспресс анализу дадут возможность сосредоточиться на улучшении положения дел в проблемных сферах, если таковые имеются.

Полный анализ финансового состояния предприятия в итоге позволит найти сильные и слабые стороны деятельности вашего бизнеса.

Как происходит анализ финансового состояния предприятия?

Все этапы процесса – в следующем обучающем видеоролике:

Станет легче распорядиться свободными финансами и определиться с приоритетными направлениями в развитии вашего предприятия.

Полезная статья? Не пропустите новые!
Введите e-mail и получайте новые статьи на почту